我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究本科毕业论文(编辑修改稿)

我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究本科毕业论文(编辑修改稿)内容摘要：

20xx 18430 16 20xx 22506 20xx 30128 20xx 29800 20xx 47600 数据来源：中华人民共和国国家统计局 根据国家统计局的统计数据显示， 20xx年至 20xx年，我国商业银行个人住房抵押贷款期末余额成一个递增的态势， 9 年来的复核增长率为%，体现出我国商业银行住房抵押贷款近些年来的高速增长态势。 个人住房抵押贷款 占个人消费贷款期末余额的比例 则一直 保持在%左右，相对较为稳定，体现出近些年个人消费贷款的整体增长态势。 个人住房抵押贷款 占金融机构全部贷款期末余额 比例的 9 年复核增长率为 %，体现出今年来个人住房抵押贷款占商业银行贷款的比重处于较高速增长的状态。 上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 15 表 商业银行两类不良贷款 单位：亿元，百分比 行业 不良贷款余额 不良贷款比率 年份 房地产业 20xx 20xx 20xx 住房按揭贷款 20xx 20xx 20xx 数据来源：中国银行业监督管理委员会年报 20xx、 20xx、 20xx 根据银监会年报数据显示，我国商业银行在房地产贷款和个人住房按揭贷款的不良贷款余额近几年有所降低，不良贷款比率也有很大好转。 但在 20xx 年时，房地产业贷款的不良贷款比率为 ，相对较高。 而那年也是美国次贷危机爆发后对金融和实体经济冲击重大的年份，我们不得不进行深思，如果房地产业发生危机，将会形成多大的商业银行不良贷款，从而对商业银行造成多大的冲击。 我国住房抵押贷款业务的 特征 由于我国的商业银行并未处于完全的开放经济下，所以其住房抵押贷款业务具有其自身的特点。 政策性。 我国的商业银行虽然自身多位股份制银行，有些银行的最大股东也并非为国有股东，但我国的所有商业银行都要遵守中国人民银行的政策制度，接受银监会的监督和管理。 所以其在进行业务的时候，必然会受到国家政策导向的指引。 体现在住房抵押贷款业务上，则表现出对住房抵押贷款的借款人的贷款利率、首付比例等的确定和对房地产上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 16 企业贷款的严格审核。 从而帮助国家对房地产业和房间进行宏观的调控，对房地产投机行为的限制，对普通购房者的保护。 内外发展不均衡。 这里的内指我国商业银行住房抵押贷款的风险管理政策和措施，外则指的是商业银行住房抵押贷款业务的规模。 由于我国商业银行住房抵押贷款业务发展时间较短，因而其在经验上、管理上、操作流程上等并未发展成熟，我国的商业银行在住房抵押贷款业务上也还并没有遇到什么大的挑战和打击，导致对其并未形成完善的风险管理政策和措施，尤其实在遇到重大问题的实务应对上，其当前的管理手段能否有效进行应对并未得到验证。 同时，我国商业银行住房 抵押贷款业务的规模却已经十分庞大。 这样，一旦住房抵押贷款业务出现了问题，将会对我国商业银行造成巨大的打击，使之成为我过金融业乃至整个经济发展的重大隐患。 2 我国商业银行住房抵押贷款业务风险种类与分析 风险的概念 风险有两种定义：一是强调风险表现为损失的不确定性，二是强调了风险表现为不确定性。 金融风险属于后者，即风险表现为不确定性，其产生的结果可能会带来经济损失、 获利或无损失也无获利。 风险具有客观性、普遍性、必然性、可识别性、可控性、损失性、不确定性以及社会性。 现实中风险频率和损失程度的关系一般是成反比的，风险频率越高，损失程度越低，反之也是如此。 上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 17 由于风险的存在和风险事故的发生，人们所必须支出的费用增加和预期经济利益的减少，产生了风险的代价，这包括风险损失的实际、无形、预防和控制风险损失的成本。 商业银行住房抵押贷款风险的特点 商业银行住房抵押贷款风险属于风险的一种，因而具有一般风险的特征，即商业银行住房抵押贷款风险是指由于内外部原因对商业银行住房抵押贷款所造成的影响的不确定性，这种不确定性既包括了损失，也包括了收益、非损失和非收益。 商业银行住房抵押贷款风险又是一种特殊的风险，其主要表现在风险的标的是商业银行住房抵押贷款，因而其当前的风险来源主要是来自利率的变动和借款者的信誉，即利率风险和信用风险。 其隐藏的最大潜在风险主要来源于短期融资和长期投资所造成的流动性风险。 商业银行住房抵押贷款风险种类 流动性风险 流动性风险是指商业银行资金短融长投，难于变现的风险。 流动性是商业银行保证其资产质量的重要原则之一。 商业银行住房抵押贷款流动性风险出现在两个方面： 一是我国住房抵押贷款的主要来源是储蓄存款和公积金，银行所吸纳的储蓄存款多属于短期存款，一般均在五年以内。 而其发放的住房抵押贷款却属于长期贷款，一般在二十年左右。 二是商业银行所持有的放贷资产不易变现，容易导致流动性风险。 商业银行的流动性风险可能使其错过更有利的投资机会，甚至是流动上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 18 性危机。 利率风险 利率风险是指由于利率水平的变动，使商业银行住房抵押贷款资产价值产生不确定性的风险。 利率无论是提高还是降低都会给商业银行住房抵押贷款业务带来损失。 当利率提高时，住房抵押可贷利率一并提高，借款人的还款金额就会增加，借款的额度越高、期限越长，给其造成的还款压力就会越大，从而增加了贷款的违约风险。 当利率降低时，借款人又可能会以当前较低的利率重新借款，进行提前还贷，不但降低了商业银行的利润，而且使得住房抵押贷款的现金流量产生不确定性，给商业银行资产负债的集约化管理带来困难。 购买力风险 购买力风险又称通货膨胀风险，是指因通货膨胀、货币贬值而使商业银行住房抵押贷款资产的价值发生不确定性的风险。 实际贷款利率 =名义贷款利率 通货膨胀率 由此可知，通货膨胀大小的不确定性，直接影响到了商业银行获得贷款利息的实际价值，并同时影响到商业银行收回贷款本金的实际购买力。 信用风险 信用风险即为违约风险，是指借款人未按期归还借款本金或利息的风险。 信用风险包括：被迫违约风险和理性违约风险。 上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 19 被迫违约是借款人的被动行为，借款人因自身支付能力不足而导致的违约。 即借款人有还款的意愿，但没有还款的能力。 理性违约是借款人主动行为，借款人因权衡损益后做出的违约行为。 即借款人有还款的能力，但没有还款的意愿。 权益理论认为，在完善的资本市场上，借款人可以通过比较其当前住房实际价值与抵押贷款债务价值，作出是否违约的决策。 当房地产市场价格低于所欠贷款时，借款者便可以选择主动违约，通过其他手段融资，用更低 的价格购买新的房屋。 抵押物风险 抵押物价格风险是指由于抵押物价格下降而给商业银行贷款银行带来的损失。 抵押物价格风险包括：市场风险和人为风险。 抵押物价格市场风险，是指因经济环境、房地产市场价格波动、房屋自然磨损等导致的抵押房屋价格下降的风险。 抵押物价格人为风险，是指因人为而造成的房屋损坏或损毁，未经贷款人同意出售、出租、再抵押房屋，未经贷款人同意单方面同意有关机构征用、拆除房屋等风险。 担保风险 担保风险是指在借款人无力偿还贷款时，担保人并未对剩余欠款进行及时、全额的偿还的风险。 商业银行在发放住房抵押贷款时，常常会要求担保机构参与进来，为借款人提供担保，这是商业银行防范住房抵押贷款风险的一个有效途经。 上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 20 但是，当借款人发生违约时，担保机构是否及时有效地偿还欠款也是一个不确定性。 当房地产市场价格发生大幅下降时，住房抵押贷款很可能面临大量集中违约，此时担保机构面临巨大的偿债压力，一旦其也发生违约，便会将损失最终转移到商业银行上来。 操作风险 操作风险是指商业银行在办理住房抵押贷款业务时，由于工作人员的疏忽、恶意，工作设备、系统、网络的故障，或者是操作管理流程的不完善等给银行贷款带来的损失的风险。 操作风险是商业银行各种业务都存在的普遍、不可规避风险，但商业银行可以通过加强内部控制、完善管理流程、提高工作人员工作态度等来降低该风险。 政策法律风险 政策法律风险是指由于政策法规的不完善，政府对 金融市场或其他市场的法律政策进行调整，或是商业银行在办理住房抵押贷款业务时违背了政策法规，而给商业银行带损失的风险。 如果把最后一条，即商业银行在办理住房抵押贷款业务时违背了政策法规划分到操作风险中，那么政策法律风险对商业银行来说，则是一种外部风险。 商业银行只能通过积极应对、敏锐把握等来降低风险，但不能通过自身的变化来完全规避风险。 次贷危机给我们的警示 美国次贷危机是指美国因次级抵押贷款发生违约，次贷衍生品价格暴上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 21 跌，导致的金 融市场流动性不足、次级贷款机构破产、投资基金关闭、股市剧烈震荡，使整个美国乃至世界金融市场遭受到巨大打击的金融风暴。 次级抵押贷款对借款人的信用记录和还款能力要求较低，贷款利率相应较高。 因此是具有高风险高回报的贷款品种，满足了大量低收入或信用记录不好的人群的贷款购房需求。 在 20xx 年前，由于美国低利率政策，房地产市场价格持续升高，促使美国的次级抵押贷款市场迅速发展。 然而随着美联储连续 17 次加息，美国联邦基金利率从 1%上升到%，大大加重了购房者的还贷负担，也使得美国的房地产市场开始 大幅降温。 因此次贷借款人都无法按期偿还贷款，又难以将房屋出售变现，导致了大量的贷款违约。 以此同时，与次贷有关金融衍生物价格下跌，使得大量机构投资者出现巨额损失。 当一家公司倒下时，该公司的股权人和债权人又收到损失，从而波及了整个金融市场，最后导致了金融危机的爆发。 房地产市场价格变动风险 房地产市场价格变动风险是指由于房地产上场价格的变动导致商业银行住房抵押贷款收益的不确定性的风险。 美国的次贷危机就是直接由于房地产市场价格变动所 引发的一系列连锁反应的结果。 本次次贷危机中，美国倒闭的商业银行超过上百家，包括：迈阿密山谷银行、密苏里道格拉斯银行、密苏里州的休姆银行、 ANB 金融国民协会银行、明尼苏达第一诚信银行、加州印地麦克银行、内华达州第一国民银上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 22 行、加州第一传统银行、佛罗里达第一优先银行、哥伦比亚银行信托公司、佐治亚 Inergrity 银行、诚信银行、银州银行、华盛顿互惠银行和印地麦克银行等，给美国的银行业造成了巨大的打击。 图 美国道琼斯指数 从美国道琼斯指数日 K线中我们可以看到，道指在此次危机中，从最高时的 点，将至了 点，降幅达到了 %，显示出在本次次贷危机中，美国的证券市场同样遭受到了噩梦般的打击。 本次次贷危机对中国经济也产生了巨大的冲击。 20xx 年，由于美国和欧洲的进口需求疲软，我国月度出口增长率从 20xx 年 2 月的 %下降至 12 月的 %，使我国出口企业受损严重。 而面临经济增长趋缓和严峻的就业形势，实体经济尤其是工业面临巨大压力，大量中小型加工企业的倒闭，也加剧了失业的严峻形势。 最后，美国采取宽松的货币政策，使得美元大幅贬值，给我国带来了巨大的汇率风险， 同时又加剧了我国出口企业的损失。 经济周期风险 经济周期风险是指商业银行住房抵押贷款因国民经济整体水平周而复始的波动，而产生不确定性影响的风险。 上海工程技术大学毕业设计（论文） 我国商业银行住房抵押贷款风险控制问题研究 23 经济周期的变动，对商业银行的影响可以分为直接影响和间接影响。 对商业银行的直接影响。 商业银行自身受经济周期变动的影响比较敏感，起存款和贷款业务均会在经济扩张期时扩张，在经济萧条时收缩。 对商业银行的间接影响。 经济周期的变动主要通过影响房地产业对商业银行住房抵押贷款进行间接影响。 与其他行 业相比，房地产业对于经济周期具有很高的敏感性。 当经济扩张时，居民的收入水平提高，对房地产的需求增大，房地产市场交易频繁，房屋变现能力相对提高，商业银行与个人都对未来房地产业充满乐观的预期，使得商业银行发放的住房抵押贷款量也急剧增加。 当经济萧条时，失业率上升，居民的收入下降，大量住房抵押贷款无力偿还，虽然银行可以通过变卖抵押房产来收回部分损失，但却会因为房地产业的低迷而难以变现。 这时抵押风险转变为商业银行的不良贷款和损失，商业银行面临大量的“呆坏账”，极易导致其产生流动性危机和信用危机，甚至导致银行的破产。 3 商业银行住房抵押贷款风险管理政策 国外商业银行住房抵押贷款风险风险管理政策 现代风险管理手段，是通过对商业银行住房抵押贷款风险进行识别、评估后，制定出风险管理策略，对风险进行有效的控制，将其降低至可接受水平。 国外商业银行对其住房抵。