造纸行业信贷评估内部参照标准(doc33)-包装印刷(编辑修改稿)

造纸行业信贷评估内部参照标准(doc33)-包装印刷(编辑修改稿)内容摘要：

光热充足，典型大陆性气候，年均气温 10℃左右，年降水量 100～300毫米，降水缺少，造林对灌溉的依赖较强，在具有灌溉条件的地方可适量发展浆纸原料林基地。 四川、云南、贵州 自然条件优越，水量充足，年均气温 10～ 20℃，年降水量 1000～1500毫米，无霜期 300天，地貌类型似中低山和高原盆地为主，资源较为丰富，适宜发展浆纸原料林基地。 提供原料 北方 短纤维漂白浆纸原料 南方 长短纤维结合的漂白浆纸原料 树种 北方 轮伐期为 8～ 10年 南方 马尾松、思茅松、云南松、桉树，轮伐期为 15～ 20年。 基本定位 我国天然林资源保护的重点地区，结合我国西部开发战略的实施，可规划一定规模的浆纸生产企业 代表厂家 宜宾纸业、雅安中竹纸业、乐山造纸厂、云南云景林纸 、新疆博湖纸厂、石河子纸厂、宁夏美利纸业 三、林纸一体化推进过程中存在的问题 林纸一体化规划的出台对于建立制浆造纸与植树造林一体化的产业新格局，提升我国造纸行业的国际竞争力有重要意义。 在实施过程中存在的问题，我们必须予以考虑： （一）林地使用权与伐木权分离 目前对工业人工林实行限额采伐的计划管理，业主对所经营的林地没有自主处置权，不能按市场需求进行采伐。 （二）林地的产权形式 目前林地产权结构主要是由三部分组成：国有林场、集体林场和集体所有制下的农民分散承包。 由于产业市场化须基于产权的交换，国有林场和 集体林场的产权交换在产权实现形式 “不到位 ”的情况下是难以交换的，和市场经济有不相容性。 至于农民分散承包的林地，由于承包期和流转性等问题，要将这些土地集中起来集约经营有很大的难度。 （三）木材税费调整 我国木材税费达 20多项，占一次销售价的 50％至 70％。 并且由于政企不分，将完整的林业产业过程人为地割裂，划分为营林、森工、流通三个部分，导致税收计征环节改变，征税范围扩大，造成多税并列，重复收税。 这种税费制度失去了均衡市场条件下的公平，使营林投资者的收入仅为木材价格的 20％ 左右。 没有相应的税费调整，林纸一体 化的推进也只能成为空谈。 （四）生态保护的问题 从国家出台林纸一体化规划以来，各地营造速生丰产林的热情高涨，既有国家支持的大型林业集团，也有一些地方投资主体出于利益驱动进行的投资，但是对于整个生态环境的维护，在营造丰产林的同时保护当地的生态环境也是非常重要的问题。 （五）各地的盲目冒进可能造成的危害 虽然规划颁布不久，但对我国林纸一体化的推动是非常显著的，下表为目前收集到的部分省区规划。 规模庞大的造林热潮过后的消极影响，（造林在某些地区甚至占用了基本农田，这是中央政策所严禁的行为），其结果如何很难预料。 表 13 部分省份的拟上项目汇总 省份 主要规划项目 四川 德国阿贝勒公司在泸州 40万吨竹浆 广西 APP在钦州 60万吨阔叶浆 柳江造纸厂 50万吨木浆 内蒙古 内蒙古森工集团在兴安，总规模 20万吨 云南 APP在思茅林浆纸一体化， 1065万亩， 120万吨浆厂， 50万吨纸厂 APP在文山 550万亩， 60120万吨浆厂， 50万吨纸厂 山东 华泰集团 4万公顷速生林， 20万吨木浆 博汇 40万吨化机浆 泉林纸业 5万吨木浆 湖南 岳阳纸业在益阳 250万亩原料林基地， 60万吨化学机械浆， 40万吨纸 福建 350万亩林业基地，供 70万吨纸浆，其中：福州 88万亩，莆田 43万亩，泉州 93万亩，漳州 126万亩，宁德 25万亩 广东 惠州、恩平、梅州、湛江等地区掀起热潮，许多地方 “无地可造 ”，林地开发使用权价格飞涨 第三章 分纸种市场状况分析 造纸行业的各个纸种具有不同的用途，其原料结构、面对的市场也各不相同，因此，在评估过程中，针对不同子行业特点进行有针对性地分析也非常重要。 以下就部分重点纸种的基本情况进行分析。 一、新闻纸发展现状与趋势 （一）新闻纸的产能与产量 新中国成立之后，国内的 新闻纸行业经历了三次大的发展，如下表所示： 表 14 中国新闻纸行业三次发展情况表 序号 时间 基本情况 1 20世纪 50年代 新闻纸长网纸机 18台，年产量达 22万吨 2 19901995 长网机增添到 46台，年产能达到 79万吨（ 1995） 3 19992020 引进 8台，改造 4台纸机，产能增加 129万吨 第三次大发展还将延续到 2020年左右。 据中国报业协会分析， 2020年大中型纸厂生产能力 247万吨左右，小纸厂约 45万吨，而 2020年计划报刊发行新闻纸用量在 215220万吨左右。 国内新闻 纸生产布局为北方五家（黑龙江黑龙股份有限公司、吉林纸业股份有限公司、鸭绿江造纸厂、华泰集团公司、石岘纸业），南方八家（广州造纸集团有限公司、福建省南纸股份有限公司、江西纸业股份有限公司、宜宾纸业股份有限公司、福建省龙岩市造纸实业公司、上海泛亚潜力纸有限公司、岳阳纸业集团有限公司、武汉晨鸣汉阳纸业股份有限公司） 国内的各大新闻纸厂为满足国内需求，纷纷申请立项，扩大生产和开发新品种，如南平纸厂、广州纸厂、石岘纸厂、宜宾纸厂、晨鸣纸业等。 这些项目先后建成投产将形成新的产能近 120万吨 /年。 除了这些正规的新闻纸厂之 外，还有些原来不生产新闻纸的中小企业改产新闻纸，目前的生产能力也达 40万吨 /年。 此外，已获批准立项的还有江西纸业和河北赵县的新闻纸项目正在筹建中。 预计 2020年新闻纸产能将达到 350400万吨。 下表为我国现有主要新闻纸生产厂家及产能情况。 表 15 我国现有主要新闻纸生产厂家及产能（ 2020年 8月公布） 排序 企业名称 产能，万吨 /年 说 明 1 福建南纸股份有限公司 30 新闻纸生产厂 2 广州造纸股份有限公司 26 新闻纸为主、少量瓦楞原纸 3 黑龙江黑龙股份有限公司 25 新闻纸为主导 产品 4 延边石岘白麓纸业股份有限公 23 新闻纸专业生产厂 司 5 山东东营华泰纸业有限公司 16 综合性纸厂 6 武汉晨鸣汉阳纸业股份有限公司 15 综合性纸厂 7 上海泛亚潜力股份有限公司 外商独资，新闻纸专业厂 8 江西纸业股份有限公司 新闻纸专业厂 9 吉林纸业股份有限公司 10 新闻纸和纸袋纸 2个主导产品 10 岳阳纸业集团有限责任公司 8 综合性纸厂 11 福建省龙岩造纸有限责任公司 8 专业新闻纸厂 12 宜宾纸业股份有限公司 7 综合性纸厂 13 丹东 鸭绿江造纸有限责任公司 6 综合性纸厂 14 杭州锦江造纸有限责任公司 目前仅有新闻纸产品 15 广西劲达兴纸业有限公司 12 2020年一季度投产，只产新闻纸 16 柳州中竹纸业有限责任公司 5 1台设备、以竹浆为主要原料 17 山东省单县天元纸业有限公司 5 6台小纸机 18 山东省贵和纸业集团有限公司 2 3台小纸机 19 山东滕州市春蕾纸业有限责任公司 3 只产新闻纸，产能拟扩至 5万t 20 山东诸城市新星纸业有限公司 3 2020年再增产能 1万 t （二）新闻纸需求量分析 目 前我国新闻纸的人均消费量按 2020年计算，只有 ，而美国新闻纸年人均消费量为 4548kg，日本新闻纸年人均消费量为 32kg，就是与世界平均水平 8kg相比我国也有相当的差距。 我国报纸的数量虽然不多，但单份报纸的印张却急剧上升， 2020年新闻纸用量达 204万吨，其中报业新闻纸用量达 190万吨。 根据新闻出版总署的资料，近几年我国国内报业新闻纸用量如下表： 表 16 各年度报纸耗用新闻纸量 出版报纸种类 总印张 耗用新闻纸 1999 2038 2020 2020 2020 2111 2020 2020 939 195 （三）新闻纸市场整体状况评价与未来前景分析 与新闻纸产能的迅速增长相比，报业对新闻纸的需求以每年 810%的速度增长，新闻纸市场供大于求的现状将长期存在。 从 2020年来看，新闻纸市场的供应量在理论上应大于需求量 20%，但由于多种因素，诸如有些纸厂开工不足，有些纸厂开了新纸机，停了老纸机，加上有些报纸不定期扩版等。 最后的统计结果，国产新闻纸加上进口新闻纸，与国内新闻纸总需求量基本持平。 2020年我国新闻纸市场竞争已经非常激烈。 从以上统计数据看， 2020年国内新闻纸的生产能力保证国内用纸是不成问题的，另外进口量预计仍维持 20万吨左右。 2020年新闻纸也是供大于求。 未来新闻纸市场需要考虑的几个问题在于： 1． 价格方面的一些不确定因素 比如国际木浆价格反弹，而我国纸业对木浆进口的依赖性又很大；新建新闻纸机的主要原料，几乎都是进口废新闻纸（ ONP），而 ONP的价格也和纸浆一样呈周期性的涨落，如何消化 ONP涨价带来的影响显得很困难。 2．国内新闻纸与进口新闻纸的竞争焦点将是产品的成本 因为新建项目经过引进国外的新技术，产品的质量已经接近进口纸或与进口纸不相上下，关键是成本。 现在国际上新闻纸的生产成本是 320美元 /吨，而我国却高达 500美元 /吨。 如何消化木材贵而造成生产成本高的这一难题，将是国内新闻纸厂今后的主攻目标。 3．党政部门报刊治理的影响 2020年对党政部门报刊散滥和利用职权发行的治理，被业内人士公认为是新中国成立以来力度最大的一次整顿和变革。 停办报纸达到 677份，一年就减少新闻纸用量近 4000万对开张，约相当于 2020年总用纸量的 4%。 还有众多的行业报部门报刊要走向市场，销量也 将减少。 综合考虑，新闻纸总用量的减少当成定局。 再加上进口新闻纸关税的降低，进口纸的用量将有增长，国内新闻纸业将面临着更为峻的竞争。 二、铜版纸市场现状与趋势 铜版纸即铜版印刷纸，属印刷书写纸范畴中的涂布印刷纸类。 铜版纸是我国（包括台湾、香港）特有的纸种名称，来源于英语 Art paper。 目前国内铜版纸视为多色彩印高级涂布印刷用纸的同名词。 按照档次不同可以分为高档铜版纸和普通铜版纸，其中：高档铜版纸由全木浆原纸和先进的进口涂布机生产，如紫兴、金东、晨鸣、大宇等铜版纸及进口铜版纸；普通铜版纸由非全木浆原纸和一般 涂布机生产，如大多数国内造纸厂生产的铜版纸。 表 17 铜版纸种类 种类 共同特性 个别特征 单面铜版纸（单铜） 原纸生产所用材料和成纸结构基本相同； 涂布加工方式和设施基本相同； 涂料组成成份和涂层结构基本相同； 涂布后超级整饰方式和设施基本相同； 产品主要性能指标基本相同（个别特征指标有区别）； 产品用途基本相同，主要用于商业印刷、广告宣传、包装装潢等； 销售渠道和销售对象基本相同； 单面涂布加工 双面铜版纸（双铜） 双面涂布加工 亚光铜版纸 低纸张光泽度，但印刷光泽度与单铜或双铜相近 无光泽铜版纸 纸张光泽度最低，但仍有较高的印刷光泽度 0501001502002501992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2020 2020 2020生产量 进口量出口量 消费量 铜版纸是我国最高等级的大宗纸产品，需要最优质的原料和最先进技术水平，而铜版纸的进口量与进口金额一直位于纸及纸板进口的前二位。 2020年 8月 6日开始，我国对原产于韩国、日本的铜版纸征收反倾销税。 面对迅速扩大的铜版纸市场，我国铜版纸生产发展迅速，已经从小机台、低车速、低质量向大机台、高车速、高质量发展；由分散化的小厂向大型化发展。 2020年末，我国铜版纸消费量达到 240万吨，进口铜版纸的市场份额也下降到了 23%，包括外商投资企业在内的 国内生产厂商占据了大部分市场。 以山东泉林、上海江南、山东万豪、镇江金东、苏州紫兴、牡丹江大宇为代表的几家企业，约占全国总产能的 90%以上，其技术设备均为由国外引进的 20世纪末的新设备、新技术。 表 18 铜版纸主要生产企业产能情况 企业名称 金东纸业 晨鸣纸业 大宇纸业 泉林纸业 潍坊恒信 产能 130 15 10 10 2020年由于在建项目都没有投产，供需基本保持平衡，但是由于国内的铜版纸企业都在增加产量，紫兴正在建设二期工程；大宇除了建设二期外，还租赁了天津四厂；金东也在准备扩充产能， 而国外企业也在中国投资铜版纸，日本王子已经计划从 2020年开始建设 60万吨的铜版纸项目， 2020年底投产，届时，铜版纸市场将出现供大于求，市场也将面临严酷的竞争。 三、纸板市场现状与趋势 在我国，纸板一般分为三类：白纸板（包括涂布白纸板和不涂布白纸板）、箱纸板（包括普通箱纸板和牛皮箱纸板）、瓦楞原纸（包括普通瓦楞原纸和高强瓦楞原纸）。 2020年纸板消费量 1991万吨，占纸和纸板总消费量的 46%。 2020年新增的产能至少达到 230万吨。 （一）涂布白纸板 1．涂布白纸板市场的基本特征 白板纸市场经过几年的激烈 竞争，已基本形成高、中、低档次产品细分，各区域、条块、企业各占一方的格局。 换言之，供方已拥有相对稳定的各自机台产品的客户群，而用户则根据最终产品的要求，选择了相对稳定的进。