商业银行负债复习资料(编辑修改稿)

商业银行负债复习资料(编辑修改稿)内容摘要：

易。 2. 拆借利率 ① 同业拆借市场利率的逐步完善 在 1990 年 3 月 21 日前实行利率放开，由拆借双方自行商定； 1990 年 3 月 21 日至 1995 年 1 月 1 日， 人民银行对同业拆借利率实行上限管理； 1995 年 1 月 1 日至 1996 年 1 月 3 日，按不同拆借期限分档次制定了利率上限； 从 1996 年 1 月 3 日起，人民银行对外公布每交易日的 “全国银行间拆借市场利率 ”（ china Interbank Offered Rate，简称 CHIBOR）。 ② CHIBOR 的计算 CHIBOR是指银行同业拆借市场中单个交易品种在每个交易日加权平均利率的总称。 单个交易品种的加权平均利率的计算主要考虑拆借量、期限和利率三个因素，其计算公式为： 其中， v 表示拆借金额， R 表示利率， M 表示单个交易品种每 —交易日发生的交易笔数， K 表示单个交易品种的交易序号。 ③ 拆借时间 从拆借期限看，以 2 个月以内为主，目前拆借期限分为 1 天、 7天、 20 天、 30 天、 60 天、 90 天、 120 天。 （三）回购协议 1. 概念 回购协议是卖方将证券、放款等金融资产暂时出售给买方，并商定于规定期限由卖方按约定价格，从买方重新赎回上述证券或放款的交易。 回购协议实际上是一种有担保品 的短期资金融通行为，由美国首创。 2. 作用 在西方国家，以国债为工具的同业回购市场是货币市场最主要的形态之一，商业银行之间存款准备金的余缺调剂是同业回购市场的基本功能。 同时，商业银行和其他金融机构也把这一市场作为筹措资金的一个重要场所。 拥有大量政府债券的商业银行和证券经纪人借助于回购协议可以用其持有的证券作担保金暂时获所需要的资金，同时又不丧失其所有权。 另一方面，有暂时闲置资金的一方又可将资金投入风险小、期限短、流动性高、有利总收人的回购交易中。 3. 回购交易的特点 期限：回购交易的期限短至 1 日（即隔夜 ），长则半年。 利率：回购交易利率稍低于同业拆借利率，主要是因为同业拆借没有担保，而回购协议有政府债券作担保，风险较小。 交易方式：回购交易既可由协议双方直接成交，也可通过经纪人或固定的交易场所间接成交。 金额：回购协议一般金额较大，但出售证券方融进的资金并不是存款，因此不用向中央银行缴纳存款准备金。 （四）转抵押或转贴现 转抵押是指商业银行将已办理抵押的物品向同业进行第二次抵押以取得资金的业务。 转贴现是商业银行将贴进但未到期的票据向同业再次卖出的行为，主要目的是为了解决短期性资金周转困难，它是商业银行借人 短期资金的一种方式。 （五）向中央银行融通资金 1．再贴现 再贴现是指商业银行为了应付短期资金需要把已贴进但未到期的商业票据向中央银行再进行贴现的行为。 再贴现是中央银行向商业银行融出资金的重要渠道，是中央银行的重要货币政策工具有主动性的特点： ① 中央银行根据一定时期的货币政策要求，有选择地对商业银行提交的票据进行再贴现； ② 中央银行通过调节再贴现利率，影响商业银行的融资成本，起到基准利率的作用。 2．再贷款 中央银行充当最后贷款人向商业银行发放的贷款称为再贷款是商业银行除存款以外的最主要的资金来源。 一般 来讲，中要银行对再贷款的控制比再贴现更严，条件更苛刻。 通常商业银行只有在其他来源，如同业拆借，满足不了资金需要时才向中央银行告贷，不能过多地依赖这种方式取得资金。 3．在公开市场上出售持有的国库券等合格证券 （六）国际金融市场借款 商业银行既可在国内货币市场取得资金，也可从国际金融市场借款。 目前最具规模、影响最大的国际金融市场是欧洲美元市场。 亚洲美元市场也处在迅速发展过程中。 三、短期借款的特点及其管理 （一）与存款相比较，短期借款有以下特点： 第一，在时间和金额上十分明确。 对 于短期借款的时间和数量，银行可以有计划地加以控制。 第二，为商业银行进行主动的负债管理提供了可能。 第三，短期借款一般只用于调剂头寸，解决商业银行临时性资金不足，不能作为长期贷款和投资的资金来源。 （二）短期借款的管理重点包括： 第一，主动把握借款期限和数量，有计划地将借款到期日和金额分散，避免因过度集中而陷入新的流动性危机。 第二，分散借款对象，避免对某些机构的过分依赖。 第三，选择好时机。 第四，规模的确定。 第五，作好借款和还款的计划。 四、短期借款的风险 流动性风险 信贷风险 汇率风险 信用风险 信贷风险 法律风险 操作风险 商业银行长期借款 一、需要长期贷款的原因 资产业务从短期发展到长期，特别是房地产消费贷款的发展。 长期贷款和长期投资比重增加是 70 年代以来西方商业银行资产业务的一个显著特点，这在客观上要求有期限较长的资金来源，长期借款便是在这种背景下产生的。 商业银行长期借款的主要形式是发行金融债券。 金融债券期限一般较长，利率可固定，也可浮动。 二、商业银行发行长期金融债券融资的好处 1. 发行金融债券是获得长期资金来源的重要途径； 2. 可以使负债来源多元化，增强负债的稳定性 3. 发行 债券筹资，持券人不能要求提前兑付，没有挤兑风险； 4. 银行可根据需要有目的、有计划地发行金融债券； 5. 发行债券的成本一般低于发行股票的成本，在筹资同时，股东权益不会被稀释； 6. 债券利息在税前开支，计入经营成本； 7. 发行金融债券筹得的资金不缴纳法定准备金，也不参加存款保险； 8. 股东可获得财务杠杆作用效果。 三、对商业银行发行金融债券的规定，主要有以下几个方面： 第一，金融债券发行者的资格审查。 第二，对每次发行数额和累计发行余额的限制。 第三，发行债券筹集资金的运用。 第四，发行申报和审批。 发行金融债券必须向中央银行总行申报，经批准才能发行。 第三章、商业银行负债管理及营销 案例一、在调整负债结构上做效益文章 工行河南省平顶山分行火车站支行坚持以效益为中心，以调整负债结构为突破口，努力降低负债成本，全面提高经营效益，收到了较好的成效。 截至 2020 年 5 月底，该行各项存款余额达 69402 万元，在全部存款中活期占 %（含对公存款） 2020 年该行实现利息及手续费收入 5716 万元，完成利润 2449 万元。