投资项目评估报告(洪峰

投资项目评估报告(洪峰内容摘要：

本估算的相关资料如下。 （ 1）根据技术评估及市场调查取得的外购材料、燃料、动力的资料如表 6 表 6 原 材料消耗定额表 项目 单位 消耗定额 单价（元） 原材料 A 吨 101898 6600 原材料 B 吨 340 24900 原材料 C 吨 99900 74 原材料 D 吨 12020 原材料 E 吨 68400 原材料 F 吨 5 5000 电 万度 2800 蒸汽 吨 94 生活用水 吨 6 600 （ 2）企业生产定员 30 人，其 中生产人员 25 人，管理人员 5 人。 据预测，生产人员年平均工资为 9000 元 /人，管理人员年平均工资为 10000 元，福利费按工资总额的 15%提取。 （ 3）根据表 1 估算结果，在固定资产形成率 95%的状况下，项目固定资产原值为*95%= 万元，固定资产综合折旧率为 6%。 （ 4）修理费按折旧费的 50%提取。 （ 5）项目递延资产总值为 65 万元，按 5 年平均摊销。 根据上述材料，即可进行项目成本费用的估算。 （ 1）原材料、燃料及动力估算 根据表 数据分项估算原材料、燃料及动力的消耗费用，并将结果 编制成“原材料、燃料及动力费用估算表”（见表 2）（假设年均产量 2020 吨） 表 2 原材料 费用估算表 (单位：万元 ) 序号 项目 单位 定额 单价（元） 投产期 达产期 4 5 613 生产负荷 80% 100% 100% 1 原材料 吨 原材料 A 吨 1010 6600 1066560 1333200 1333200 原材料 B 吨 340 24900 1354560 1693200 1693200 原材料 C 吨 9990 74 147852 147852 原材料 D 吨 12020 9696 9696 原材料 E 吨 68400 原材料 F 吨 5 5000 4000 5000 5000 2 外购燃料及动力 1541756 1541756 电 万度 2491 2800 1115968 1394960 1394960 蒸汽 吨 7770 94 146076 146076 生活用水 吨 6 600 576 720 720 3 合计（ 1+2） （ 2）工资及福利费估算 生产人员年工资总额 =25*9000=（万元） 管理人员年工资总额 =5*10000=5（万元） 项目年工资及福利费总额 =（ +5） *=（万元） （ 3）折旧费估算 项目固定资产投资总额为 ，则年固定资产折旧 =*6%=（万元） （ 4）递延资产摊销估算 递延资 产年摊销费 =65/5=13（万元） （ 5）修理费用估算 修理费 =*50%=（万元） （ 6）其他费用估算 年其他费用 =32*270%=（万元） （ 7）总成本费用估算 第 6 年总成本费用 =3224+1542+32+161+321+13+250+86=5629（万元） （ 8）营成本估算 第 6 年经营成本 =571932113250=5045（万元） 将以上估算结果编制成总成本费用估算表，见表 3 表 3 总成本费用估算表（单位：千万元） 序号 年份 投产期 达到设计能力生产期限 合计 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 1 原材料 2579 3224 3224 3224 3224 3224 3224 3224 3224 3224 31595 2 外购燃料 及动力 1233 1542 1542 1542 1542 1542 1542 1542 1542 1542 15111 3 工资及福 利 32 32 32 32 32 32 32 32 32 32 320 4 修理费 161 161 161 161 161 161 161 161 161 161 1610 5 折旧费 321 321 321 321 321 321 321 321 321 321 3210 6 摊销费 13 13 13 13 13 13 13 13 13 13 130 7 财务费用 390 340 250 157 57 43 43 43 43 43 1409 8 其他费用 86 86 86 86 86 86 86 86 86 86 860 9 总成本费 用 4815 5719 5629 5536 5436 5422 5422 5422 5422 5422 54245 10 其中： 固 定成本 1003 953 863 770 670 656 656 656 656 656 7539 可变成 本 3812 4766 4766 4766 4766 4766 4766 4766 4766 4766 46706 11 经营成本 4091 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 49496 （三）、采用分项详细估算方法，经预测该产品年产量为 2020 吨，在生产期初的出产价格为 8300 元 /吨（含税）。 经调查获得相关资料：应收账款的周转天数 为 30 天，外购原材料、燃料及动力储备期为两个月，在产品、产成品的周转天数分别为 20 天和 40 天；现金周转天数为 30 天；外购原材料、燃料及动力的赊购期为 1 个月。 根据上述材料，运用流动资金测算的公式，即可对项目营运期内流动资产和流动负债的变化情况作出预测，并相应编制流动资金估算表（表 4） 表 4 流动资金估算表（单位：万元） 序号 项目 最低周转天数 周转次数 投产期 达到设计能力生产期 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 1 流动资产 1848 1848 1848 1848 1848 1848 1848 1848 1848 现金 30 12 应收账款 30 12 340 420. 420. 420. 420. 420. 420. 420. 420. 420. 存货 .1 外购原材料燃料及动力 60 6 .2 在产品 20 20 102 121 121 121 121 121 121 121 121 121 .3 产成品 40 10 409 505 505 505 505 505 505 505 505 505 2 流动负债 254 318 318 318 318 318 318 318 318 318 应付账款 24 15 254 318 318 318 318 318 318 318 318 318 3 流动资金（ 12） 1530 1530 1530 1530 1530 1530 1530 1530 1530 4 流动资金增加额 0 0 0 0 0 0 0 0 （四）、项目建成后，根据估算，第 5 年分别需要流动资金 1000 万元和 530 万元（见表 4）。 企业根据自身资金情况，将提供 30%流动资金，并全部在第 4 年投入，其余由中国工商行贷款，年利率 %。 根据上述材料，即可编制出该项目的投资计划与资金筹措 表，见表 5 表 5 项目投资计划与资金筹措表（单位：万元） 序号 年份 项目 建设期 投产期 达产期 合计 1 2 3 4 5 1 总投资 固定资产投资 2300 2020 建设期利息 流动资金 1530 2 资金筹措 自有资金 1800 500 700 459 3459 其中：用于流动资金 459 459 借款 长期借款 流动资金借款 1071 （五）、项目销售税金的测算 已知有关销售资料如下： （ 1） 项目达到生产能力后年产品为 2020 吨，并能全部销售。 （ 2） 经预测该产品在生产期初的出厂价格为 30000 元 /吨（含税）； （ 3） 该产品缴纳增值税，税率为 17%，外购材料适用税率为 17%，城市维护建设税税率为 %，教育费附加按增值税的 2%计算。 则项目正常年份的销售收入和税金的测算如下： 年销售收入 =30000*2020=6000（万元） 年增值税 =（销售收入 外购原料、燃料及动力等） *增值税税率 /（ 1+增值税税率） =（ 60004766） *17%/（ 1+17%） =（万元） 年城市建设维护税 =年销售收入 *税率 =6000*%=36（万 元） 年教育费附加 =年增值税 *2%=*2%=（万元） 将以上估算结果编制成项目产品销售收入和销售税金及附加估算表。 见表 7 表 7 产品销售（营业）收入和销售税金及附加估算表 序号 产品名称 单位 单价 4 5 6 „„ 13 1 产品销售收 入 万元 1660 6000 6000 6000 6000 产品 吨 30000 1660 6000 6000 6000 6000 2 销售税金及 附加 万元 10 增值税 万元 0 城市维护建 设税 万元 10 36 36 36 36 教育费附加 万元 0 （六）、利润总额及利润分配的测算 已知该项目适用的所得税税率为 33%,盈余公积按税后利润的 10%提取。 则结合前面各项估算结果，估算项目利润及利润分配情况如表 8。 表 8 损益表（单位：万元） 序号 年份 项目 投产期 达到设计能力生产期限 合计 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 1 销售收入 1660 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 55660 2 税金及附加 10 3 总成本费用 481 571 562 553 543 542 542 542 542 542 5420 4 利润总额 1169 5210 5219 5228 5238 5239 5239 5239 5239 5239 48260 5 所得 税 385 1719 1722 1725 1728 1728 1728 1728 1728 1728 1592 6 税后利润 3490 3496 3502 3509 3510 3510 3510 3510 3510 32334 7 可分配利润 3490 3496 3502 3509 3510 3510 3510 3510 3510 3233 盈余公积金 78 349 349 350 350 351 351 351 351 351 3231 应付利润 0 未分配利润 3141 3147 3152 3159 3159 3159 3159 3159 3159 2910 累计未分配利润 4120 表 9 现金流量表（全部投资）（单位：万元） 序号 年份 项目 建设期 投产期 达到设计能力生产期 合计 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 1 现金流入 1660 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 55660 销售收入 1660 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 6000 55660 回收固定资产余值 回收流动 资金 1530 1530 2 现金流出 6992. 6992. 6992. 6992. 6992. 6992. 固定资产 投资 流动资金 124 经营成本 4091 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 5045 49496 税金及附 加 10 所得税 15926 3 净现金流 量 4 累计净现 金流量 5 所得税前净现金流量 3 23534.7 15410.3 6 所得税前累计净现金流量 3 14674.2 30084.5 表 10 现金流量表（自有资金）（单位：万元） 序号 年份 项目 建设期 投产 期 达到设计能力生产期 合计 1 2 3 4 5 6 7 8 13。