证券银证合作方案

证券银证合作方案内容摘要：

例未作限制，筹资规模可按企业需要和银行批复的授信自主决定。 在发行条 款设置上，期限可以分为中短期(1 ~ 3年 )、中长期（ 5 ~ 8年 )、长期 (10 ~ 15年 )。 债券可以设置附赎回权、上调票面利率选择权等期权条款，还可分期发行。 在增 信机制设计上，可为第三方担保、抵押 /质押担保等，也可以设计认股权证等， 增信方式灵活多样。 资金用途灵活。 中小企业私募债 没有对募集资金进行明确约定，资金使 用的监管较松，发行人可根据自身业务需要设定合理的募集资金用途。 允许中小 企业私募债的募集资金全额用于偿还贷款、补充营运资金；若公司需要，也可用 于募投项目投资、股权收购等方面。 提升市场影响。 因中小企业私募债的合格投资者范围较广，包括理财产 品、专户、证券公司都可以投资，因而债券发行期间的推介、公告与投资者的交 流中可以有效的提升企业的形象。 债券的成功发行显示了发行人的整体实力，债 券的挂牌转让交易也会进一步为发行人树立资本市场形象。 私募债也有助于企业 在监管部门处提 前树立良好印象，为企业未来上市等其他融资安排创造条件。 三、股票质押融资 合作模式简介： 该业务合作模式为商业银行为ⅩⅩ证券推介股票质押融资项目，ⅩⅩ证券以 自有资金或同业资金通过场内或场外两种方式满足客户融资需求，从而增加商业 银行存款，提高商业银行竞争力。 (一）场内股票质押式回购业务 基本原理 股票质押式回购业务是指将客户所持有的上市公司股权质押给证券公司，通 过交易所进行质押融资的业务。 融资时间一般为 12 个月、 18 个月、 24 个月或更 长，融资比例多为证券市值的 3060%，整个流程完成约 2周时间 ，对于资金投 向无明确要求。 对于融资方的要求 (1) 融资方信用情况良好、无不良信用记录及操纵市场等违规行为。 对于 未在ⅩⅩ证券营业部开立证券账户且希望以上市公司股票质押融资的，须要求融 资方在我司开立证券账户并将相应股份托管至我司。 (2) 融资方有明确的资金用途及还款资金来源，具备还款能力。 (3) 融资方有履行同比例认购配股、增发股份等的能力和意愿，以规避因 上市公司折价配股、增发等原因产生的股价稀释风险。 (二）场外股票质押业务 基本原理 场外股票质押业务是指将客户所持有的上市公司股权通过信托、基金专户、 基金子公司等形式质押给出资方，通过登记公司登记进行质押融资的业务。 融资 时间一般为 12 个月、 18 个月、 24 个月或更长，融资比例双方协商而定，对于资 金投向有明确要求。 对于融资方的要求 (1) 融资方信用情况良好、无不良信用记录及操纵市场等违规行为。 对于 未在ⅩⅩ证券营业部开立证券账户且希望以上市公司股票质押融资的，须要求融 资方在我司开立证券账户并将相应股份托管至我司。 (2) 融资方有明确的资金用途及还款资金来源，具备还款能力。 (3) 融资方有履行同比例认购配股、增发股份等的能力和意愿，以规避因 上市公司折价配股、增发等原因产生的股价稀释风险。 四、私募结构化融资 合作模式简介： 在信贷规模、集中度、经济资本占用等受约束的条件下，商业银行可以按照 ⅩⅩ证券私募结构化融资业务的立项标准筛选项目，联合（或推介）ⅩⅩ证券设 计融资方案和金融产品，依托ⅩⅩ证券 OTC系统销售给ⅩⅩ证券理财客户，从而 全方位多维度满足企业融资需求，扩大银行存款规模，增强大客户黏度，提高银 行核心竞争力。 (一）基本原理 私募结构化融资业务是指根据融资方的特定融 资需求、通过结构化方式设计 以固定收益为主的金融产品、面向特定机构或个人发行募集资金的非通道业务。 主要类型包括：项目融资、杠杆收购融资、私募证券化、金融资产经纪以及衍生 出的私募高收益投资业务。 (二）私募结构化融资特点 交易量身定做：资金运用形式、平台选择、税务安排。