个股期权营业部业务手册

个股期权营业部业务手册内容摘要：

，只有个人投资者才会有分级管理，机构投资者不需要通过该试卷进行处理。 客服总部实施一部 【受控】 第 9 页 共 19 页 在资产账号一栏，输入衍生品的资金账号，试卷列表中有 8自然投资者个股期权适当性综合评估试卷、 i上交所个股期权业务评估试卷 A以及 h上交所个股期权业务评估试卷 B。 对个人投资者，根据参与交易所考试结果进行分级，参与 A 卷考试得分 60 分以上可设为一级投资人， 80 分以上为二级投资人；参与 B 卷考试 70 分以上（ 70 分为合格），可设为三级投资人。 投资者可自由选择参与 A 卷或 B 卷考试。 对于未能通过测试 的投资者，会员可以在继续培训后再组织其参加测试。 期权买入额度 买入额度申请，投资者通过柜员，需要在系统中进行买入额度申请设置以及审批。 账户系统菜单：【期权】 － 【个股期权账户】 － 【买入额度申请】对投资者的买入额度申请录入，【期权】 － 【个股期权账户】 － 【买入额度审批】进行审批。 客服总部实施一部 【受控】 第 10 页 共 19 页 输入衍生品的资产账号，输入买入申请额度以及买入申请额度确认。 买入申请额度标准 : 客户在证券公司的全部账户资产的 10%，或者前 6 个月 (指定交易在该公司不足 6 个月，按实际日期计算 )日均持有沪市市值的 20%（会员前端控制 ， 已申请并获交易所批准的 套期保值、套利 额度账户除外 ）。 期权资产初始化 全真测试期间，交易所规定每一个个人测试账户初始化资金 100 万，每一个机构户初始化资金是 500 万，而且每一个投资者在全真模拟期间，总申请增加初始资金的次数不超过三次。 在投资交易之前，需要给每一个投资者初始化交易所规定的测试的资金金额。 操作菜单是通过红冲蓝补来实现，红冲蓝补资金方式同普通账户资金初始化，输入的资产账号为衍生品的资金账号，银行选择内部银行。 操作菜单在账户系统中【资金】 － 【资金调整】 － 【资金红冲蓝补】。 自动行权协议签署 目前系统支持自动行权功能，是否需要使用该功能，各个会员根据自己方案来决定是否启用该功能。 但是在自动行权以前，投资者需要与会员签署相关自动行权协议，在系统中做好相关记录。 操作菜单【期权】 － 【个股期权账户】 － 【自动行权协议签署】。 客服总部实施一部 【受控】 第 11 页 共 19 页 自动行权包含要素：衍生品资产账号、自动行权合约代码、清算策略类别、行权策略值以及行权数量。 行权策略目前有：盈利即行权、盈利大于百分比即行权、亏损小于百分比即行权这几种行权策略。 实值 X 元即行权： 期权代码对应的标的证券价格≥ X 且为实值。 盈利 X 元 即 行权 ： 对 于 认购期权： （ 标的最新价 *行权数量 *合约单位） –（行权价 * 行权数量 * 合约单位 + 费用）≥ X *行权数量； 对 于 认沽期权： （ 行权价 *行权数量 *合约单位） –（标的最新价 * 行权数量 * 合约单位 + 费用）≥ X*行权数量。 盈利大于百分比即行权： 对于认购期权： （标的最新价 * 行权数量 * 合约单位） /（行权价 *行权数量 *合约单位 + 费用） – 1 ≥百分比（签署自动行权协议时设置）； 对于认沽期权： （行权价 *行权数量 *合约单位） /（标的最新价 * 行权数量 * 合约单位 + 费用） – 1 ≥百分比（签署自动行权协议时设置）。 亏损小于百分比即行权： 对于认购期权： 1 –（标的最新价 * 行权数量 * 合约单位） /（行权价 *行权数量 *合约单位 + 费用）≤百分比（签署自动行权协议时设置）； 对于认沽期权： 1 –（行权价 *行权数量 *合约单位） /（标的最新价 * 行权数量 * 合约单位 + 费用）≤百分比（签署自动行权协议时设置）。 客服总部实施一部 【受控】 第 12 页 共 19 页 2. 交易篇 交易指令 开 户 成 功客 户 资 金 初 始 化买 入 开 仓 卖 出 平 仓 卖 出 开 仓 买 入 平 仓 备 兑 开 仓 备 兑 平 仓可 用 资 金 、买 入 额 度 、 限仓 校 验可 平 仓合 约 校 验限 仓 校 验可 平 仓合 约 、 可 用 资金 校 验备 兑 锁 定 证券 、 限 仓 校 验可 平。