某证券公司业务流程重组项目公司组织架构设计方案(编辑修改稿)

某证券公司业务流程重组项目公司组织架构设计方案(编辑修改稿)内容摘要：

该公司违反协议的行为及时上报中国证券业协会等有关部门； 46 代办股份转让业务中心的功能定位（续）  按中国证券业协会发布的有关监管规则以及委托协议对委托公司代办的股份转让行为实施监视；  根据中国证券业协会等有关部门的要求 ， 协助 、 配合进行代办股份转让业务的前瞻性的政策研究与制度设计研究；  根据公司代办股份业务的需要对拟挂牌和已挂牌的股份公司开展专业研究咨询服务。 x资产委托管理子公司 48 资产委托管理业务子公司  现阶段模式的管理障碍 – 难以提高资产委托管理业务的专业化服务水平，核心竞争能力有待加强 – 业务透明度不高，总部对资产委托管理部门的监管相对较弱 – 运作风险较高，为进行有效的风险防范，必将对资产委托管理业务的收益造成影响 资产委托管理业务子公司 经纪 资产委托 管理 研究所 投资银行 统一管理 新的管理模式 – 设立资产委托管理业务管理的子公司，与具备先进管理经验的合作方进行合资，充分利用拓展的客户资源 – 利用母公司的营销平台，结合自身的业务拓展实力，有效地扩大客户资源，同时提高客户服务的质量 – 子公司下设研发机构，依托专业化治理结构，同时加强与母公司研究所的沟通与合作，有效地为公司业务提供强有力的支持 49 资产委托管理业务设立子公司建议方案 规模 地点  在上海建立总部  利用总公司的营销平台建立区域的营销渠道 – 根据目前情况，资产委托管理公司可以在上海建立总部，利用现有的信息系统资源和总公司的物理资源 – 资产委托管理类子公司与经纪业务不同，并不需要有大量的网点来吸引散户资金，客户群体一般是大型的机构投资者和企业，只需要在重点省份和城市设立一至二个经营场所即可。 但是考虑到开拓客户资源的需求，可利用 x今后的营销平台进行业务的宣传和客户的维护  建立国内大规模的资产委托管理公司，确立在该业务领域的地位 – 理财业务是目前尚未成为 x的主力业务，具有很大的发展空间。 – 利用 x的整体品牌实力，树立诚信形象，不通过违规的手段争取或保留客户，以降低风险。 x应尽可能的将新成立的资产委托管理业务子公司建成全国性的、在同类业务机构中具备绝对竞争实力及市场份额的资产委托管理业务证券公司。 在扩大的资金实力和运作规模的保证下，可以提高 x的信用度，形成优于其他券商的核心竞争力 50 资产委托管理业务设立子公司建议方案（续） 合作方式  有限责任公司  掌握 51％以上的股权 – 根据 《 公司法 》 和 《 证券法 》 的规定，证券公司设立的专业子公司只能是有限责任公司或者股份公司，只有国有独资的有限责任公司或者国家有关部门授权的公司可以设立国有独资的有限责任公司，因此证券公司设立全资子公司从法律上存在很大的难度 – 有限责任公司由二个以上五十个以下股东共同出资设立。 有限责任公司的形式已经能够满足 x通过设立子公司建立风险防火墙和扩大资本规模的目的，同时，对于 x资产委托管理业务的合作方选择方面 2－ 3个合作方符合目前的规划和设计 – 设立全资控股子公司无法达到公司业务规模扩张和风险隔离的目的，但同时相对多的控股可以加强母公司对于子公司战略指引的力度和管理的力度，对于不同的合作方控股的比例也可能不同，因此在下面合作方选择中，会具体讨论 51 资产委托管理业务设立子公司建议方案（续） 合作方  与国外金融机构合作 – 应着重考虑合作方的注册资本、营业机构的数量和分布、对方的业务比较优势和专业化程度等。 根据 《 证券公司管理办法 》 和入世承诺，国外金融机构参与国内证券业务持股比例可以占到 33％，中方控股需达 2/3以上，因此可以采用 67＋ 33的模式，即控股 x占 67％，外资股东占 33％。 – 建议采用与海外同类资产委托管理机构中具有资质的合作方进行合作。 境外机构能为 x带来新的客户资源、业务创新和成熟的管理模式，结合 x在国内证券业的龙头地位，促进资产委托管理业务的迅速发展。  与国内专业的资产委托管理机构（信托、基金等）合作 – 采用与国内其他机构合作的方式来开展资产委托管理业务，我们的着眼点应在于寻求战略合作伙伴、拓展规模、发现业务机遇、提高服务的专业化程度和管理水平。 因此，只有同行业的同类机构才能够满足 x与其进行战略合作，图谋发展的要求。 52 资产委托管理业务设立子公司建议方案（续）  集团公司对子公司的业务支持 委托资产委托管理业务一直是证券公司的主要利润来源之一，属于典型的低成本、高风险、高收益业务。 由于各个业务模块的紧密联系和相互的影响，资产委托管理业务类子公司独立从事资产委托管理，失去了原有的综合证券公司内部的资源依托，将会面临着孤军奋战的情况。 因此需要取得投行业务、经纪业务方面的客户资源及信息的支持、来自研发机构的咨询服务及合作方带来的新的客户资源的支持。  子公司对集团公司的业务支持 同时，与传统的经纪业务相比较，资产委托管理业务作为证券公司的一项新业务，应是证券公司赖以体现自身优势、拓展经纪业务和其他业务的关键点。 通过业务创新和切实帮助企业提高资金的使用效率，掌握客户资源，培育自己的核心客户和核心竞争力，提升公司形象，也推动了集团公司其它业务的发展。  子公司业务的风险管理 资产委托管理业务子公司的建立，使母公司的自营业务和受托业务的分界更为明确，但是仍不能忽视子公司自有资产委托管理和受托资产委托管理的风险防范。 作为不同的独立法人，使得资产委托管理与集团公司原有业务之间的关联交易更为复杂、带来更大的违规风险，因此，需要以更为谨慎的态度去处理。 业务影响 53 资产委托管理子公司组织架构建议 董事会 股东大会 薪酬考核委员会 总裁（办公会议） 综合管理部 基金经理部 市场开发部 财务清算部 交易管理部 产品开发部 人力资源部 信息技术部 管理部门 业务部门 业务支持部门 注： 红颜色 的部门只在 x控股母公司设立，子公司与总公司之间服务共享 法律部 监事会 风险管理部 54 资产委托管理子公司法人治理结构  根据总公司风险控制体系和人力资源管理的监控要求，可以设立 薪酬考核委员会。 专业委员会直接向资产委托管理子公司公司董事会汇报，总公司得以通过子公司董事会加强其对子公司 日常经营运作 的监管和关键经营 信息的收集。 – 薪酬考核委员会可以根据需要进行设立，从相对独立的角度设计董、监事和高级管理人员的薪酬 – 母公司有权对子公司管理层派驻 财务总监 ，对子公司的财务活动进行监管和控制 55 资产委托管理子公司法人治理结构（续） 制定董、监事与高级管理人员考核的标准 核定董、监事、高级管理人员的薪酬政策方案 对董、监事与高级管理人员进行考核 薪酬考核委员会 编制年度报告披露全体经理人员的年薪、激励报酬、期权计划、绩效衡量和退休计划的细节 与类似的公司比较分析全体经理人员的年薪、激励报酬、期权计划、绩效衡量和退休计划  薪酬考核委员会主要职责 56 资产委托管理子公司部门职能说明  基金经理部 形成资产委托管理部的核心竞争力，组织基金经理团队，专业的从事证券投资过程中资产配臵提案的设计和投资组合方案的制定，包括投资品种、选择依据、投资策略和资金使用计划等部 依据宏观政治经济分析、行业分析和市场分析，向投资决策组提交所管辖委托资产的资产配臵提案 对整体投资组合及资金运用进行日常评估，并应该根据市场变化、实际交易情况及研究策划部的追踪研究，及时调整投资方案 进行投资组合方案的日常管理，基金经理必须执行投资决策组决定的资产配臵计划，在资产配臵计划范围内，基金经理可以在一定的自主投资权限内进行投资决策 基金经理部 按照投资决策的资产配臵计划书，根据宏观经济、证券市场、行业和投资品种研究分析报告，制订投资组合方案 在投资决策的权限内和研究人员的配合下，开展对所管理客户帐户的投资策划与投资运作 57 资产委托管理子公司部门职能说明（续） 交易管理部 在投资管理过程中实行集中交易管理制度，根据基金经理的交易指令，进行委托资产的日常交易活动，对交易情况及时反馈，并对委托投资行为进行监督。 接受委托方对证券投资交易行为的合理评论和监督，及时根据证券交易制度的修订调整证券投资和交易行为。 交易管理部 监控交易过程中的系统风险和非系统风险，对市场重大情况变化及交易过程中的异常情况及时向基金经理和分管领导汇报 与基金经理部和研究策划部之间的沟通协调，及时、高效地执行基金经理的交易指令 确保部门专用席位畅通，收市后及时做好专用席位的清算工作，并将交易清单打印交付清算员 58 资产委托管理子公司部门职能说明（续） 市场开发部 作为总公司市场营销平台的接口，负责资产委托管理子公司客户的分析、开发和维护，对客户档案进行维护，及时将客户信息提交总公司统一管理。 市场开发部 结合总公司的整体市场推广计划，实施资产委托管理子公司相关的推广活动 收集公司外部市场政策、信息和市场信息调研情报的收集，并提交总公司营销总部 定期进行各个业务块客户需求分析、竞争对手分析 制定客户服务标准和管理办法 收集客户服务满意度数据 进行客户资源开发、培育及维护工作 及时向基金经理部和研究策划部提供客户需求建议 59 资产委托管理子公司部门职能说明 产品开发部 对资产委托管理业务的投资策略 、 投资品种等进行分析 ， 同时为投资组合的风险控制 、 提出建立科学的数理分析模型；配合客户部负责的相应客户群体的市场营销工作 ， 进行新投资品种开发。 产品开发部 与母公司研究所交流沟通并应用基础研究成果进行产品开发 利用各种技术手段进行投资组合研究与选择 投资产品与服务创新以及市场环境跟踪 进行二级市场操作整体方案的设计与资产分配建议 60 资产委托管理子公司部门职能说明（续） 外事接待 后勤内务 协调联络 行政秘书 综合管理部 是在子公司总裁办公会议直接领导下的处于枢纽地位的综合部门，主要职责是辅助领导处理信息、综合情况、协调关系、管理事务，促进子公司日常经营管理工作高效运转，发挥组织、协调、综合、管理和服务的功能。 综合管理部的具体工作包括：公司综合统计、企划联络、业务协调管理、秘书督办、档案、内勤管理等。 印章管理 公文处理 综合管理部 档案管理 61 资产委托管理子公司部门职能说明（续） 财务清算部 财务清算部承担会计系统控制、预算管理、资金管理控制和资产委托管理业务独特的清算等多重职能。 对于风险控制的管理中清算职能非常重要，能够使公司管理层实时掌握公司委托资产的规模、持仓、盈亏、股票结构与分布、成本等信息。 财务管理职能 会计核算职能 资金管理职能 清算职能 财务清算部 62 资产委托管理子公司部门职能说明（续）  人力资源部 掌握了全面的人力资源管理信息，考虑到子公司的人员构成中，大多数人员将会是从母公司内部分离出来的，同时母公司通过董事会决定子公司高级管理层人员的聘任并且总公司人力资源部将制定总体的人力资源政策和规划，因此建议子公司可利用总公司人力资源管理的服务平台。 考勤管理 人员招聘 薪酬管理 人事信息和档案管理 人力资源部 绩效管理 63 资产委托管理子公司部门职能说明（续）  风险管理部 资产委托管理子公司的风险管理部是 x整体风险控制体系的一部分，在全面风险控制体系中主要承担以下主要职能： 监督并向母公司的风险管理部报告子公司风险管理控制目标的实现情况 监督子公司对母公司风险管理委员会审批通过的风险上限的遵循情况 组织子公司的风险评估，协助编写风险评估报告 协助、指导子公司风险控制程序及规章制度的设计 风险管理部 监督子公司的风险指标体系和风险控制标准的执行情况 x投资银行子公司 65 投资银行子公司 现阶段模式的管理障碍 – 难以提高投资银行。