旧城改造项目集合资金信托计划尽职调查及风险分析报告

旧城改造项目集合资金信托计划尽职调查及风险分析报告内容摘要：

清晰 ,银行信用记录良好 ,有 8 亿授信额度尚未使用 ,无对 外担保、涉诉涉案及其他或有负债情况。 公司财务状况良好。 由于部分项目销售款主要体现在预收账款中 ,因此项目 公司实际财务状况好于财务报表所呈现情况。 项目一期销售情况较好 ,宏益公司的还款较有保障。 结论 :调研中 ,宏益公司的项目品质、营销能力让我们印象深刻 ,这些是其 保证该项目顺利进行的关键。 公司稳健的财务现状也降低了本项目的风险。 宏益公司简介 公司于 1999 年在贵阳市工商局注册成立 ,注册资金为 2020 万元 ,其中肖春 明出资 万元 ,彭家恒出资 万元。 成立之初的目的即为专门从事花 果园项目开发 ,后由于政府的原因项目未实质启动 ,公司无经营活动。 到 2020 年 5 月 ,将花果园项目重新提上日程。 2020 年 4 月 10 日 ,宏立城公司增资 ,将 注册资金增加到 5 亿元。 公司 贵阳宏益房地产开发有限公司 (简称“宏益公司” ) 住所 贵阳市南明区朝阳洞路 78 号 法定代表人 肖春明 企业类型 有限责任公司 注册资本 5 亿元 实收资本 5 亿元 经营范围 房地产开发、销售 ,物业管理 ,室内装饰装潢。 成立日期 1999 年 11 月 29 日 营业期限 2020 年 3 月 10 日至 2037 年 12 月 23 日 房地产开发资质 二级资质 企业法人营业执照号 5200 组织机构代码证号 714373423 税务登记证号 税黔字 5203 号 13 房地产开发资质证书编号 黔房开字 A05121 房地产开发资质证书有效期至 72020 年 9 月 11 日 贷款卡号 52025 宏益公 司银行信用与借款情况 (1)借款情况 截至 2020 年 8 月 3 日 ,宏益公司只有 2 笔银行借款 ,建行 亿 ,工行 1 亿 ,均为正常贷款 (工行有 1 亿贷款 ,是 7 月份才下放的 ,6 月末财务报表中仅 反映出建行 亿。 宏益公司在银行总计还有 8 亿的授信额度。 (2)资信情况 宏益公司在农行有 AAA 级信用水平 ,建行有 AA 级信用评级 ,工行有 A+ 评级。 企业对外担保、涉诉涉案及其他或有负债情况 无对外担保。 无其他或有负债 ,无重大违约、违法或涉诉涉案等不良记录。 宏益公司银行授信及评级情况 (截至 2020 年 8 月 3 日 ) 银行 授信额度 已使用额度 银行评级情况 工商银行贵溪支行 8 亿 1 亿 A+ 建设银行河滨支行 亿 亿 AA 合计 亿 亿 (二 )融资企业控股股东 ??宏立城公司基本情况 要点 : 贵州省第二大开发商。 曾开发明星项目 ??山水黔城 ,大盘操作经验丰富。 经实地考察 ,该项目开 发品质优良 ,在当地口碑很好 ,证明了宏益公司的产品品质和大盘操作能力。 公司财务状况良好。 由于公司部分项目销售款体现在预收账款中 ,而且大量 资金投入到花果园项目 ,项目公司实际财务状况好于财务报表所呈现情况。 公司的银行信用记录良好 ,无企业对外担保、涉诉涉案及其他或有负债情况。 结论 :宏立城供公司成功的大项目操盘经验是本项目成功的有力保证 ,良好 的银行信用也保证了企业的综合融资能力 ,降低了本次融资的风险。 企业基本情况 14 宏立城公司成立于 1998 年 ,注册资金 1 亿元人民币。 股东为肖春红 (持股 比例 90%)、张黔 (持股比例 10%)。 宏立城公司具有二级开发资质 ,正在申报 一级。 宏立城公司是贵州省本土第二大的房地产开发商 ,成功开发“山水黔城” 一至五期 ,累计开发面积 万平米。 融资公司控股股东 贵州宏立城房地产开发有限公司 (简称“宏立城公司” ) 住所 贵阳市南明区四方河路 1 号 法定代表人 肖春红 企业类型 有限责任公司 注册资本 1 亿元 实收资本 1 亿元 经营范围 房地产开发、销售 ,物业管理 ,酒店投资及管理。 销 售建材、装饰材料。 成立日期 1998 年 12 月 3 日 营业期限 2020 年 9 月 5 日至 2037 年 12 月 19 日 房地产开发资质 二级资质 企业法 人营业执照号 5202002240562 组织机构代码证号 714302561 税务登记证号 税黔字 520561 房地产开发资质证书编号 黔房开字 A0525 房地产开发资质证书有效期至 2020 年 6 月 30 日 贷款卡号 52020 过往开发业绩 ??“山水黔城”项目 宏立城公司过往只开发过“山水黔城”项目一至五期。 “山水黔城”项目是 2020 年 16 月的全国单体楼盘销售面积冠军、销售套数冠军 ,在贵州省内有着极 好的口碑。 “山水黔城”项目 2020 年 7 月开工 ,2020 年 6 月竣工 ,合计建筑面积 万平米 ,整体销售率为 92%,“山水黔城”获得许多项殊荣 ,取得了良好的经济和 社会效益。 截止 2020 年 3 月 31 日 , 山水黔城项目整体已基本销售完毕 ,实现销 售收入共计 亿元 ,实际收到现金 亿元。 宏立城公司及“山水黔城“项目历年获得荣誉 : 1 2020 中国房地产最具影响力价值品牌企业。 2 2020 年中国房地产最具影响力开发实力企业。 3 2020 年贵州省最佳雇主。 4 2020 年中国诚信名牌企业。 15 5 2020 年获 16 月全国单体楼盘销售面积、销售套数冠军。 6 博鳌 ?21 世纪房地产论坛“ 2020 中国地产金砖奖年度人居经典大奖”。 7 2020 年获得建设部颁发的建设部颁发的“阿波罗城市建设桂冠案 例”。 8 2020 年获有“中国地产奥斯卡”和“中国房地产第一榜”称号的第五届 CIHAF 中国房地产“名企名盘名人”活动的“中国名盘”称号。 9 2020 年 9 月在“香港 ??中国国际地产周”上荣获“中国国际品典范 楼盘”大奖。 10 2020 年、 2020 年、 2020 年 、 2020 年、 2020 连续五年被授予“十强纳 税企业”。 11 2020 年在博鳌房地产论坛被评为 2020 中国十大风尚名盘。 12 2020 年“中国地博会”上 ,由国际公园协会主办 ,联合国环境规划署 认可的“国际花园社区”评选活动首次在我国开展 ,山水黔城再获殊 荣成为首批“中国国际花园社区”。 13 2020 年“中国住交会” CIHAF 上获 2020 年度中国“贵阳名盘”、“贵阳 最佳别墅”。 14 2020 年获中国市场研究中心“中国质量 服务信誉 AAA 级企业”称 号。 15 2020 年在深圳“中国住交会” (CIHAF)被建设部等单位授予“ 2020 年度中国名盘 50 强”。 16 2020 年中国贵阳循环经济首批试点单位。 17 2020 年 9 月被国家环保总局列为全国首个“循环经济生态环保型住 宅小区”示范基地。 宏立城公司银行信用与借款情况 (1)借款情况 宏立城公司目前没有银行借款。 (2)资信情况 宏立城公司多次被农业银行贵州分行评为特级 (AAA)信用企业 ,贵州省、 贵阳市守合同、重信用企业。 系农业银行在贵州省房地产企业中唯一一家特级 (AAA)客户。 企业对外担保、涉诉涉案及其他或有负债情况 (1)对外担保情况 除了为宏益公司 1 亿元工商银行拆迁贷款提供担保外 ,无其它对外担保。 (2)涉诉涉案及其他或有负债情况 无其他或有负债 ,无重大违约、违法或涉诉涉案等不良记录。 宏立城公司财务情况 16 截止 2020年 12月 31日 ,宏立城公司资产总计 365, ,其中流动资产 272, 万元 ,负债总计 253, 万元 ,净资产 112, 万元。 由于公司一 组团销售收入 亿元主要体现在预收账 款中 ,未进损益核算销售收入、成本 及利润 ,使资产负债率上升到 69%。 企业 2020年至 2020年资产规模、销售收入和净利润一直呈现增长态势 ,2020 年净利润仅为 2, 万元 ,原因主要为企业开发的一组团项目在 2020 年底才开 始预售 ,销售收入主要体现在预收账款中 ,未进损益核算销售收入、成本及利润。 企业 2020 年的经营活动现金流增长较快 ,回现能力较强。 企业投资活动现金流量 为 48, 万元 ,主要是企业将资金投入“花果园项目”的开发建设中。 从企业 2020 年。