雅戈尔服装纺织行业分析报告-夏

雅戈尔服装纺织行业分析报告-夏内容摘要：

1、绝密 2005 题提出 1、中国服装行业在整个世界行业趋势中的定位，及阶段特点 2、中国服装的大类（男装、女装、童装） 3、中国男装在服装行业中的阶段定位 4、对于中国品牌男装企业，主要考虑还是国内市场，国际市场做 累经验和了解国际市场 5、是否应覆盖所有男装领域。 （纵观国际成功的服装企业，没有哪一家靠单一产品获得超大规模成长） 6、现阶段，在中国男装消费休闲化的环境下，西服、衬衫还有多大增长空间。 （市场容量水平、增长趋势、消费布局特点） 现有国内产能情况 利润空间：西服、衬衫平均毛利率水平、趋势 7、中国市场西服、衬衫成功的关键因素（品牌的问题，纺织可以带出来） 8、雅戈尔的男西服、衬衫优势 2、、不足 9、雅戈尔西服、衬衫销售增长停滞的原因综合 10、是否考虑产品线扩张，大力发展休闲服。 （男装休闲服市场容量水平及趋势、现有产能、利润空间） 11、休闲服关键成功要素 12、雅戈尔休闲服自身优劣势（资源能力的可转移度可共享性） 品牌定位问题 是否多品牌。 如何多品牌（自创。 收购。 ） 2005 整个世界服装业发展格局来看，中国的服装行业处于成长期中多元化的整合阶段 萌芽期 成长期 成熟期 衰退期 2005 装行业产品多类众多，经营模式差别较大，大体上可分为男装、女装和童装 服装产品 女装 男西装 童装 夹克衫 针织内衣裤 羊绒及羊毛衫 牛仔服 皮革服装 防寒服 西裤 男衬衫 根据中国服装协会 3、统计分类标准 2005 装是中国服装行业中相对比较成熟的一个子行业，处于成长末期 休闲装 正装 特征指标 成长初期 成长末期 品牌 品牌众多，但没有 领导性品牌出现 品牌众多，出现 领导性品牌企业 规模 规模急剧扩大 规模大，但趋于稳定 增长 高速增长 增长速度放慢 产品份额 产品市场份额较小 产品市场份额大 2005 于中国的品牌男装企业而言，应该主要考虑国内市场，目前 要目的是为了积累经验和了解国际市场 2005 观国际服装巨头的发展轨迹，大多都经历了由产品单一化到产品系列化、多元化的转变 ，覆盖更多的男装领域，很少靠单一产品获得超大规模的成长（多品牌、多产品线、多档次） 2005 装的产 4、业集群效应明显，主要的服装产地集中在广东、浙江等少数几个省 省份 产量（万件） 所占比重 % 广东 浙江 江苏 山东 福建 其它 产量排名 服装企业 2004年产量 2003年产量 1 青岛即发集团控股有限公司 12560 11052 2 江西京东实业有限公司 9504 7074 3 江苏 9464 山东桑莎集团公司 武夷山市鸿盛纺织服装有限公司 6 宁波申洲织造集团有限公司 东山少彬服饰有限公司 5828 0 8 嘉玛服饰郴州有限公司 5220 2947 9 潮阳市曼威时装织造有限公司 0 红豆集团公司 2005 同地区经济发展水平不一，男正装消费市场具有区域性特点 北京 广东 上海 武汉 5、浙江 京津唐及东北地区： 京津塘及东北地区，四季分明，服装的需求存在较强的季节性，西服衬衫等男式正装的消费群主要是城市白领阶层以及农村年轻人结婚需求，市场需求总量比较稳定 长三角经济圈消费习惯： 长三角经济发达，城镇居民由于对品牌敏感，中高档正装需求旺盛。 农村市场对中低档的服装需求持续增长，长三角是正装需求潜力最大的区域 珠三角经济圈消费习惯： 由于气候原因，南方人对西服衬衫的需求量较小，对休闲服的需求比较旺盛，相应南方的旅游鞋、休闲服的生产厂家比较集中。 中部消费习惯 中部消费群与第一类相似，对品牌的忠诚度较低，消费意识正在崛起，潜力较大 2005 内的西服销量稳步增长，随着市场更加成熟，增 6、长率将继续减缓 003 20042002件） 2005 衫销量基本稳定， 2005 键成功因素：在行业发展初期，企业通过产品质量和生产规模的竞争获得成功。 但随着行业发展更加成熟，竞争日趋激烈，男服行业的成功要素已经发生了改变 上游 中游 下游 附加价值 R&D ， 材料 ，采购 ， 设计 加工 、 组装 、制造 品牌 、 渠道 、物流 、 金融 现在和未来 2005 发设计成为产品竞争的关键要素 目前国内服装的设计能力比较弱，纺织品面料缺少新品种，没有领导时尚和潮流的能力，市场竞争过分依赖劳动力成本比较低的优势。 有的机构为各国的设计能力打分，中国 本 湾地区 国、美国 国、印尼 国内高档服装 7、的设计、板型和面料在很大程度上还需要依赖和模仿国外的技术。 经济全球化改变了服装业竞争的形态，消费市场的提升对服装产品个性化的要求提高，产品生命周期极短，因而激发了企业主动创新的意识，大部分企业加强了自主创新的力度，以保持企业发展的永恒动力。 颜色 款式 面料 功能 2005 牌运作成为市场竞争的关键能力 品牌如同市场，是按照其客观规律运作的。 任何一个产品，若想建立一个品牌，必须考虑 4个因素：产品、价格、渠道、促销。 而在产品这个环节上，最先考虑的应是定位。 中国服装品牌的前期定位不仅包括服装风格的定位，还包括强势目标消费群的定位。 渠道 产品 价格 促销 品牌运作 2005 戈尔在这方面的资源 8、和能力都十分突出，设备资源：大量引进了国外一流的生产设备，在国内同行业中处于领先水平，竞争优势明显 衬衫公司： 1990年开始引进 德 、 日 、 美等国的先进设备 ， 拥有自动拉布机 、 自动订袋机 、 袖口机 ， 4台 悬挂全自动流水线系统 ， 生产设备达到世界一流水平 西服厂： 1997年开始引进服装 使用率在同行中比较高 ， 曾作为软件开发商的使用样板企业。 在技术资源共享方面工作积累了一定的经验。 目前工厂所用的 很多工序都用人工来代替 ， 对产量提高 、品质优化 ， 都有很大影响 时装公司：投入 1700多万元从日本 、 德国 、 美国等国家引进先进的生产设备 ， 包括美国格博 9、公司的 德国的自动裁剪系统 、 日本的缝纫设备 、 意大利的整烫设备等 雅戈尔在设备上的投资不惜重金，近三年来，累计投入技术装备达 5亿元，仅实验室仪器设备投资就达 500万元 硬件的投入是产品创新和生产质量的保证基础，也为雅戈尔建立了坚实的竞争力 资料来源：雅戈尔 2005 产能力：雅戈尔具有强大的服装生产加工能力，衬衫和西服的产能在国内名列前茅 衬衫公司： 厂房建筑面积 员工 3400名左右 ， 20个车间 ， 产能 1000万件 /年 西服厂： 厂房建筑面积 员工 1600名左右 ， 产能 80万标准套 /年 英成公司：员工 1400名左右， 6个缝纫车间，产能 70万标准套 /年 时装 10、公司：员工 750名左右， 6个车间， 4条流水线，产能 80万件/年 裤业公司：员工 780名左右， 4条流水线，产能 120万件 /年 针织服装：员工 1700名左右 ， 产能 800万件 /年 松永公司：员工 1300 名左右 ， 9个生产车间 ， 每个车间 10条小流水线 ， 产能 500万件 /年 英伦公司：员工 110 名左右 ， 年产西服套 、 胸片 、 弹袖条等 60万只 /付 ， 腰衬 、 嵌条衬 350万米 ， 衣架及塑料制品 420万只 ， 商标 、 印唛和织带 8000万枚 宜科科技：员工 800名左右 ， 产能 1750万米 /年 经过二十多年的积累，雅戈尔形成了强大 11、的衬衫和西服生产制造能力 2003年，雅戈尔被中国服装协会认定为国内规模最大的服装先进制造业基地 资料来源：雅戈尔 2005 利能力：服装业务整体盈利能力强，资本回报率高，毛利率远高于行业平均值 8 1 1 . 2 41 0 2 8 . 9 211942 2 . 6 0 %4 0 . 2 1 %2 2 . 7 2 %02004006008001000120014002002 2003 20040 . 0 0 %5 . 0 0 %1 0 . 0 0 %1 5 . 0 0 %2 0 . 0 0 %2 5 . 0 0 %3 0 . 0 0 %3 5 . 0 0 %4 0 . 0 0 %4 5 . 0 0 %所有者权益：百万。