超越集团公司战略报告

超越集团公司战略报告内容摘要：

1、1 超越集团公司战略报告 北大纵横管理咨询公司 二零零一年八月 2 超越集团经历了 10余年的发展，具有自身独特的发展模式，资产已达到一定的规模 92年 第一次创业 第二次创业 80年代 90年 88年 87年 家电经营 库底 40 多万 兴办读去 读来读书社 企业规模 得到 读者 领导关注 100多万读 者押金 用 100万 进行第 二次创业 93年 96年 投资： 房地产 煤矿 饮食娱乐 书社 在安阳、 北京、广 州成立 文化公司 在北京做：英语教学录音带，赚到4000在广州做外汇期货，赚到 500管理提升。 3 超越现在正处在企业发展的重大变革期，面临企业发展的重大问题 超越 超越未来力 2、图发展成为什么样的企业 超越现有产业各自的发展前景如何 超越下一步的产业发展方向在哪里 如何打通长期、稳定、低风险的融资通道 超越如何实现企业的跨越式前进 ? ? ? ? ? 4 重大问题的解决，新产业的发展，将是超越面临的“第三次创业”，对于超越自身具有决定性的意义 多产业的实业公司 纯粹的资本运作公司 实业 产业投资人 超越的定位 5 第三次创业仅仅依靠现有的产业经营模式无法实现“跨越式发展”的战略目标，必须将资本运作、新兴产业和传统产业结合在一起考虑 超越的现在 超越的将来 单一的产业经营模式 资本运作 新兴产业 传统产业 第三次创业 6 一个公司能够长远发展，做大做强，需要拥有三层面的 3、业务 价值 时间 第一层面 拓展和守卫 现有核心业务 第二层面 开展新兴 业务 第三层面 开创未来业务 机会 衡量标准 利润 投资资本回报 销售收入 净现值 选择方向的价值 关键成功因素 集中于业绩 营造创业环境 未来业务中的地位 员工 业务维持者 建立业务者 思考者与探索者 能力 自身拥有完整的能力基础 可以整合或自己发展需要的能力 能力要求可能不十分清楚 激励理念 以财务方面为主 以里程碑为主 以行为和具体工作为主 7 三层面业务的核心是在确保核心业务的基础上，选择第二层面业务，使其迅速发展为第一层面，同时为未来发展埋下第三层面业务的种子 第一层面 拓展并确保核心 业务的运作，产 生稳定的 4、现金流 和利润 第二层面 发展壮大 新兴业务 第三层面 开创未来业务 机会，埋下业 务种子 企业的发展 8 根据超越的实际，第一层面为传统产业，第二层面为新兴产业，第三层面为资本运作 价值 时间 第一层面 传统产业 第二层面 新兴产业 （电子商务） 第三层面 资本运作 9 严格意义上讲，超越只拥有第一层面的传统产业，如果第二、三层面不能及时转化为现实业务，将会失去未来盈利的机会 如果问号业务不能及时变成现实业务，将会失去未来发展的后劲，更不能实现跨越式的企业发展。 第一层面 传统产业 第二层面 新兴产业 第三层面 资本运作。 10 对照超越现状，超越现有业务属于第一层面的传统产业 第一层 5、面 传统产业 第二层面 新兴产业 第三层面 资本运作 超越现有业务 房地产 煤炭 超市 规划中的霞石 11 在公司第一层面的传统产业中，我们的战略选择同样可以采取三层面业务的划分 价值 时间 第一层面 煤炭 第二层面 房地产、超市 第三层面 霞石 公司第一层面 12 煤炭业务面临的生存环境比较恶劣， 面临较大的业务风险 行业未来的发展趋势是强者天下 安全问题是煤炭企业无法回避的最大风险，现实情况堪忧 限制性的产业政策是另一风险 安全风险 政策风险 经营风险 生存环境 业务风险 13 安阳煤炭市场现今仍然存在一定的市场机会 安阳地方市场竞争情况以及地方保护政策使超越集团的煤炭业务仍有一定的生存空 6、间 超越的煤矿业务和其他煤矿相比，具有一定的比较优势 存在一定的市场机会 14 王家岭下部煤矿技术改造项目的财务分析并不乐观。 市场价格要求较高 投资期长 内部收益率较低 15 所以，煤矿业务应采取维持战略，作为目前现金流的主要来源 煤矿 维 持 提供稳定现金流 16 房地产行业存在着行业发展机会 机 会 我国房地产行业处于成长期，发展前景巨大 国家政策支持房地产行业的发展 居民人均收入的增长支持房地产行业的发展 房地产行业成为我国经济新的增长点 17 安阳房地产业处于成长期初级阶段，加之政府对房地产业的利好政策和城市规划，使得安阳房地产业发展空间较大 导入期 成长期 成熟期 衰退期 销售额 7、 安阳 时间 2000年投资额 安阳房地产业发展空间较大 + 政府对房地产的利好政策 政府的城市规划 18 安阳住宅市场在未来几年存在着较大的市场需求，在高端市场竞争较小 普通 中档 高档 88万 32家开发商竞争激烈 10家开发商 竞争较激烈 4 家开发商 竞争不激烈 73778186909496991011040204060801001202001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010万平方米 安阳房地产需求情况 安阳房地产竞争情况 19 所以，房地产业务应抓住市场机遇，从住宅的高端市场入手，不断发展壮大 房地产 发展壮大 实施差异化战略 8、 定位于住宅理念的领先者 进军高端市场 进军经济适用房市场 20 超市是一个具有鲜明特色的行业 超 市 必须需要连锁经营，达到规模化 行业净利润很低，需长期经营才能盈利 迅速规模化需要大量资本 管理密集型行业 21 目前超市行业在中国存在一定的市场机会，但竞争激烈 机会 竞争 中国超市业正处于成长期 绝大多数城市已具备发展超市的条件 在部分内陆省市竞争并不激烈 国外竞争对手以先市场后利润的战略特点进行掠夺式的抢滩 国内竞争对手以多业态、大区域的方式抢占先行者优势 22 超越暂时缺乏经营管理超市的能力 店址 成功的关键，不可模仿的稀缺资源 行业经验 经营管理模式、技巧、技术积累等 人才 具有丰富 9、经验的超市管理人员在大城市 品牌 关系到消费者的信任、连锁加盟的解决 资金 对中国当前的超市业极其重要 在安阳很少 缺乏 缺乏 无 存在压力 依靠引进人才解决资源能力的问题需要一定的时间 超越在超市业有所作为需要一个长期的过程 23 对于追求跨越式成长的超越而言，超市业并不是一个很好的选择 超市 24 传统产业的战略选择总结 价值 时间 第一层面 煤炭 第二层面 房地产、 超市 第三层面 霞石 公司第一层面 采取维持战略，为集团提供稳定的现金流 发展壮大 逐渐淡出 25 公司第二层面的新兴产业为高科技业务，对于超越而言，第二层面即为规划中的电子商务业务 第一层面 传统产业 第二层面 新兴产业 10、第三层面 资本运作 高科技业务 电子商务 26 电子商务是超越对其会员资源进行增值开发服务的一种很好的工具 0 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 稳定用户 覆盖用户 超越读者情况（万人） 增值开发服务 电 子 商 务 稳定用户占安阳市区总人口的 覆盖用户占安阳市区总人口的 覆盖用户趋于年轻化，具有一定的可塑性 存在潜在商业价值 27 这项业务可以对超越产生几方面的影响 原有业务形象的提升 开发新的利润增长点 原有文化系统的改造 为将来可能实现的资本故事做准备 超 越 集 团 电 子 商 务 28 中国电子商务会有较好的发展前景，现今正处于未来大发展前的准备期，在资本市场也是这样 时 11、间 导入期 成长期 成熟期 衰退期 销售额 1800万美元 中国 29 超越电子商务有其独到之处，在此模式上实现盈利是有可能的 比较项目 超越电子商务 8848 E 国 上海梅林 进入电子商务核心资源 一定会员基础 概念和资金 概念和资金 用户和完善的区域 物流体系 平台模式 2C/2C 员发展模式 先交费后注册 免费注册，品牌吸引 免费注册，服务吸引 免费注册，服务吸引 会员吸引力 消费状况查询 商品价格和服务 服务快捷 商品和服务质量 服务内容。 日用品、礼品和平台租赁 日用品 日用品、礼品 服务实现手段 电话、网络平台 网络平台 传统店面 、电话、 网络平台 电话、网络平台 收入模式 12、交易佣金、卡销售 佣金、平台租赁、广告 商品销售 配送服务和商品销售 会员数量 潜在会员 4 万 200 万 10 万注册会员 80 万注册用户 会员结构 年龄偏大 集中在经济发达地区的较 高收入网民 北京百姓 上海地区百姓 经营状况 亏损 亏损 盈利 发展策略 以安阳为起点， 向外省市扩张 区域电子商务，重心偏向 北京周边城市拓展 向大中城市拓展 30 超越电子商务有其独到之处，在此模式上实现盈利是有可能的 与其他模式相比，有其独到之处： 会员发展模式和稳定资金的能力 预付费解决了信用问题 策风险 盈利：分析现有客户；挖掘客户的消费需求；需找合适的目标行业；实现盈利 盈利的大小受上述方面的影 13、响 31 作为公司战略的第二层面，电子商务业务可以起到承上启下的作用 电 子 商 务 传统实业 资本运作 如果业务成功，利润增加，有可能转变为第一层面，产生稳定的现金流 可以为资本运作提供现金流的支持 32 对于集团而言，第三层面即为资本运营 第一层面 传统业务 第二层面 新兴产业 第三层面 资本运营 价值 时间 33 资本运营是超越加速发展的必由之路 强者愈强 弱者愈弱 资源能力 增大投资 探寻机会 快速发展 实力增强 资本运作 自我积累 小量投资 等待时机 逐步发展 外向开放型发展模式 内向封闭型发展模式 企业发展模式 34 超越进行资本运营的三大具体目标为：打通融资通道、撬动产业、进入资 14、本市场和金融产业 资本运营的目标 寻找金融领域商机，嫁接资源，培育能力，快速形成优势产业 寻求新的融资通道，降低会员制融资风险 资本经营与产品经营相结合，以资本杠杆撬动产业快速发展 35 间接通道融资对于超越而言并不理想 借助民营银行融资可能性不大；民营银行发展前景看好，短期内国家批准设立的可能性不大，可试图进入信用社，时机成熟时转向民营银行 民营银行 超越从事非金融资产管理业务没有疑问；介入金融资产管理业务需要取得资格，近期内进入该领域可能性不大 以公募基金为已融资可能性不大，超越可以以证券投资为目的参与发起设立公募基金 私募基金完全可以成为超越进行融资与资本运作的工具，国家对投资人的限制会影响其运作 资产。