基于渠道管理的服装制造企业营运资金管理研究毕业论文(编辑修改稿)

基于渠道管理的服装制造企业营运资金管理研究毕业论文(编辑修改稿)内容摘要：

是照营运资金是否直接参加经营活动，将营运资金分为“经营活动营运资金”和“理财活动营运资金”。 经营活动营运资金是整个营运资金管理的重点和难点，主要是为了提高资金周转的效率，提高企业的盈利能力。 经营活动营运资金按与渠道的关系分为采购渠道营运资金、生产渠道营运资金和销售渠道营运资金。 理财活动营运资金不直接参与经营活动 ，它属于企业投资和筹资活动的范畴，主要是为了提高企业的流动性和偿债能力。 服装制造业 具体会计科目按渠道 管理 理论分类如下（表 ）： 表 基于渠道管理的服装制造企业营运资金分类表 [12] 营运资金 经营活动的营运资金 非经营活动的营运资金 营销渠道的营运资金 生产渠道的营运资金 采购渠道的营运资金 应收票据 应收账款 产成品 预收账款 应交税费 半成品 在产品 应付职工薪酬 其他应收款 其他应付款 待摊费用 预提费用 原材料存货 预付账款 应付账款 应付票据 货币资金、交易性金融资产、交易性 金融负债、应收股利、应收利息、一年内到期的非流动资产、其他流动资产、短期借款、应付股利、应付利息、一年内到期的非流动负债、其他流动负债 采购渠道的营运资金 采购渠道的营运资金是发生在采购过程中的资金项目，主要包括：原材料存货、预付账款、应付账款、应付票据。 8 原材料存货：对于服装制造企业， 依赖性 较大，存货中的原材料是数量最大的流动资金，同时对产品质量也起着至关重要的作用。 企业在资金周转出现困难时，其中原材料的压库、减值占较大份额，最容易导致资金不足困扰企业的生产经营。 预付账款：在服装制造企业流动资金 偏紧的情况下，预付款占用企业流动资金影响了企业资金的周转，一旦收不到所购的货物又不能及时收回预付款的话，将加剧企业资金周转的困难，造成货币资金短缺。 应付账款：企业采购原材料或商品，有时候原材料或商品已经入库，而企业由于流动资金短缺或其它原因，未能及时支付货款，这时企业就发生了应付账款。 应付票据：是由于企业采购原材料或商品未能及时支付货款而产生的，因此都可以说是采购渠道的营运资金，都为企业免费提供了商业信用，节约了资金。 以上分析可知，材料存货、预付账款的存在占用了企业的资金，而应付账款、应付票据为企业提 供了免费的商业信用，为企业节约了资金，因此，采购渠道的营运资金 =原材料存货 +预付账款 应付账款 应付票据。 生产渠道的营运资金 生产渠道的营运资金是跟生产过程有关的资金项目，主要包括：在产品、半成品、应付职工薪酬、其他应收款、其他应付款、待摊费用、预提费用。 在产品：原材料进入生产渠道，经过加工转变为在产品，直到其被加工成产成品，才可以脱离生产线，在这过程中，它一直是企业资金的占用形态。 服装成衣需要经过多步骤，在产品存货占有服装制造企业生产渠道资金的相当大比例。 应付职工薪酬 ： 企业在缴纳之前可以无偿使用 这笔资金，这对企业来讲，实际上形成了免费的商业信用，降低了企业的资金使用成本。 对服装制造企业来讲，企业大部分员工都是与生产产品有关的。 其他应收款：服装制造企业的其他应收款包括应收的各种赔款、出租包装物的押金、备用金等，这些项目与企业的购销活动无关，不属于营销渠道或采购渠道的营运资金，但却跟企业的生产活动密不可分。 其他应付款：如应付经营性租入固定资产和包装物的租金、存入保证金、应付及暂收其他单位的款项等。 待摊费用：服装制造企业的待摊费用包括低值易耗品和出租出借包装物的摊销、预付财产保险费、预付经营租赁固 定资产租金、预付报刊订阅费等。 9 预提费用：包括如银行借款的利息费用、预提的固定资产修理费用、租金和保险费等。 半成品、在产品、其他应收款、待摊费用的存在占用了企业的资金，而应付职工薪酬、其他应付款、预提费用为企业提供了免费的商业信用，为企业节约了资金，因此，生产渠道的营运资金 =在产品 +半成品 +其他应收款 +待摊费用 应付职工薪酬 其他应付款 预提费用。 营销渠道的营运资金 营销渠道的营运资金是指企业在销售过程中发生的资金项目，主要包括产成品、应收票据、应收账款、预收账款、应交税费。 应收账款：企业因销售 商品、产品或提供劳务而形成的债权，与销售过程有关，属于营销渠道的资金占用。 应收票据：在我国的应收票据主要指商业汇票，是销售商品而发生的，属于对企业资金的占用。 预收账款：预收账款是企业事先得到的免费的商业信用，对企业来讲，是企业资金的节约。 产成品：对于服装制造企业，是待出售的服装，可以直接按合同规定的条件作为商品对外出售。 如果营销渠道做得不好，企业销售下降，就会产生大量积压，从而占用企业大量的资金。 应交税费：主要包括营业税、城市维护建设税、所得税、房产税、车船使用税各种税种。 企业在缴纳之前可以无偿使 用这笔资金，降低了企业的资金使用成本。 从应交税费的组成内容来看，其大部分都是发生在取得营业收入和实现利润的时候，收入和利润的实现主要发生在营销渠道。 上述分析可知，产成品、应收账款、应收票据的存在占用了企业的资金，而预收账款、应交税费为企业提供了免费的商业信用，为企业节约了资金，因此营销渠道的营运资金 =产成品 +应收账款 +应收票据 预收账款 应交税费。 理财活动的营运资金 理财活动的营运资金主要包括：货币资金、交易性金融资产、交易性金融负债、应收股利、应收利息、一年内到期的非流动资产、其他流动资产、短期借 款、应付股利、应付利息、一年内到期的非流动负债、其他流动负债。 10 货币资金：主要是为了保证企业正常的生产经营活动能够顺利地进行而作为流动资产的存在，同样占用了企业的资金。 但是，货币资金的流动性好，却有一定的机会成本，收益性较差，企业拥有越多的货币资金，意味着企业是以更大份额筹资成本较高的长期资金运用到盈利能力较低的流动资产上，从而使企业整体盈利水平降低。 短期借款：它的发生与经营活动无关，而是属于筹资活动的范畴。 交易性金融资产和交易性金融负债：交易性金融资产是企业的流动资产，是营运资金的增加项目，而交易性金 融负债则是企业的一项负债，应该是营运资金的减少项目。 应收股利和应付股利：是本企业接受投资，对其他投资企业的利润分配。 应收股利是企业的流动资产，是企业占用他人的资金，因此是营运资金的增加项目，而应付股利则是企业的一项负债，是其他企业占用本单位的资金，应该是营运资金的减少项目。 应收利息和应付利息、一年内到期的非流动资产和一年内到期的非流动负债、其他流动资产和其他流动负债类似于应收股利和应付股利。 从上述分析可知，这些营运资金项目都是不直接参与经营活动，而属于投资和筹资活动的范畴，它们保证企业经营活动营运资金 需要，我们统称为“理财活动的营运资金”。 计算公式是：理财活动的营运资金 =货币资金 短期借款 +交易性金融资产 交易性金融负债 +应收股利 应付股利 +应收利息 应付利息 +一年内到期的非流动资产 一年内到期的非流动负债 +其他流动资产 其他流动负债。 对理财活动的营运资金，其管理的首要目标与经营过程中的营运资金也有所不同，对该部分营运资金的管理主要是在保证企业经营活动营运资金需要的前提下保持企业具有足够的流动性和偿债能力。 基于渠道管理的企业营运资金绩效评价 对于基于渠道管理的企业营运资金绩效评价 ,主要是分 别从管理效率和结构分析两方面进行评价。 基于渠道管理的企业营运资金管理效率绩效评价 20xx 年，王竹泉等在《会计研究》上发表了“国内外营运资金管理研究的回顾与展望”一文中提出了基于渠道管理的企业营运资金管理效率绩效评价，其主要根据渠道分类的基础上，设计出以下五个评价指标 [13]（如表 ）： 11 表 基于渠道管理的企业营运资金管理效率评价公式 营销渠道营运资金周转期 365 / （全年销售收入 / 营销渠道营运资金） = 365 （平均成品存货 + 平均应收账款 + 平均应收票据 平均 预收账款 平均应交税费） / 全年销售收入 生产渠道营运资金周转期 365 /（全年完工产品成本 / 生产渠道营运资金） = 365 （平均在产品存货 + 平均半成品存货 + 平均其他应收款 + 平均待摊费用 平均应付职工薪酬 平均其他应付款 – 平均预提费用） / 全年完工产品成本 采购渠道营运资金周转期 365 / (全年材料采购金额 / 生产渠道营运资金 ) = 365 （平均材料存货 + 平均预付账款 平均应付账款 平均应付票据） / 全年材料采购金额 经营活动营运资金周转期 营销渠道营运资金周转期 （全年销售收入 /全年销售收入） + 生产渠道营运资金周转期 （全年完工产品成本 / 全年销售收入） + 采购渠道营运资金周转期 （全年材料采购金额 / 全年销售收入） 非经营活动营运资金周转期 365 /非经营活动营运资金周转率 = 365 全年销售收入247。 非经营活动营运资金总额 经营活动营运资金周转期指标的好坏反映了经营活动营运资金的管理水平，经营活动营运资金周转率的提高，依赖于各个渠道营运资金周转率的提高，因此，只要不断改善个营运资金周转率，就会达到提高经营活动营 运资金周转率的目的。 基于渠道管理的企业营运资金结构分析 借鉴传统分类的营运资金结构分析，本人认为基于渠道管理的企业营运资金管理绩效评价还应该考虑营运资金的结构。 原因主要有三点：一、营运资金结构分析与其周转期分析不同，周转期主要衡量管理的效率，而结构主要是衡量营运资金分配的合理性；二、营运资金结构的合理与否影响营运资金的周转期，而且可以对营运资金周转期的计算结果进行检验补充；三、营运资金结构分析 是 发现营运资金管理的问题的又一种方法。 其公式如下（表 ）： 12 表 基于渠道管理的企业营运资金管理 结构评价公式 营销渠道营运资金 平均成品存货 + 平均应收账款 + 平均应收票据 平均预收账款 平均应交税费 生产渠道营运资金 平均在产品存货 + 平均半成品存货 + 平均其他应收款 + 平均待摊费用 平均应付职工薪酬 平均其他应付款 – 平均预提费用 采购渠道营运资金 平均材料存货 + 平均预付账款 平均应付账款 平均应付票据 经营活动营运资金 营销渠道营运资金 +生产渠道营运资金 采购渠道营运资金 非经营活动营运资金 货币资金 短期借款 +交易性金融资产 交易性金融负债 +应收股利 应付股利 +应收利息 应付利息 +一年内到期的非流动资产 一年内到期的非流动负债 +其他流动资产 其他流动负债 基于渠道 管理 的营运资金管理的意义 一方面，突破了传统营运资金管理理论陈旧研究视角的局限，将渠道关系管理、供应链管理、客户关系管理等现代管理学的理念和方法引入营运资金管理，从新视角来延展营运资金管理研究的广度和深度。 另一方面，营运资金管理的目标不仅要保持资金适度的流动性，抵抗风险、应付日常经营的需要，更要为实现企业价值最大化服务，因而对于营运资金在企业价值创造过程中起到的作用应有正 确的认识，可以让营运资金的运转过程更清晰的展现在人们面前，并对其效率和潜力进行判断和挖掘。 13 3 从渠道角度探究我国服装制造企业营运资金管理现状 我国服装制造企业各渠道发展现状概述 中国的服装业，有两个非常重要的第一：一是世界第一的 “ 服装制造大国 ” ，第二是世界第一的 “ 服装出口大国 ”。 然而在中国服装制造业如火如荼的虚假繁荣背后，却是用廉价的劳动力和庞大的市场培育国际品牌和养活国外设计师的尴尬真相。 拿 8 亿件衬衫换 一架 空客 机 的事实，让中国服装业犹如天空里高高飘扬没有方向的风筝，生 命线攥在别人手中。 我国服装企业当前还处于在一个创业的初级阶段， 服装老板原始积累的基本完成和落后传统管理的 是尖锐的行业基本矛盾之一。 从渠道角度，其当前发展状况主要概括为以下四大方面。 采购渠道方面 原材料成本上升：由于 服装生产对材料的依赖性 较强，材料所占企业营运资金的比例较大，而今年原材料价格不断上升，服装企业的原材料成本也普遍上涨。 生产渠道方面 （ 1） 设计 周期长 :中国服装企业结构链停留在传统设计管理的模式，设计手段多停留在纸面放样的落后阶段，设计能力较弱，设计周期长，服装的新产品周期（设计、成衣到 进入销售）工业发达国家平均 2 周，美国最快 4 天，而我国平均是 10 周时间，差距非常明显。 试制成本高，造成新产品创新能力弱，新品开发周期长，就不容易发掘适销对路的产品，进而造成库存积压，影响资金周转。 （ 2） 生产 “加工型” ：世界第一的 “ 服装制造大国 ” ，广阔的资源、用廉价的劳动力和庞大的市场，生产能力相对较强，对生产管理和成本核算相对重视。 我国 服装企业是典型的 “ 加工型企业 ” ,服装产业开始由生产加工型为主向品牌加工和贸易型转变。 营销渠道方面 营销竞争激烈 ： 我国服装行业进入的障碍较低，势均力敌的竞争对手较多，高。