arch
arma模型arch模型garch模型经典时序模型(编辑修改稿)
resid Schwarz criterion Log likelihood HannanQuinn criter. DurbinWatson stat Inverted AR Roots . .54+.39i +.63i 1 2 52 08 03 ( ) ( ) ( 0. 0317) t ( 7 .59) ( 3 .34) ( 3 .26) t t t t tdl y dl y dl y dl
基于arch族模型的沪市股票波动性的实证分析毕业论文(编辑修改稿)
的均值为 %, 偏度为 , 表明收益率明显右偏；峰度为 , 远大于正态分布的峰度值 3, 表现出过度峰度 , 10 说明收益率的分布与正态分布相比呈现出“尖峰 厚 尾”的分布特征 , 反映出股市存在暴跌暴涨现象； JarqueBera 正态性检验也证实了这一点 , 统计量为 , 收益率序列服从正态分布的概率几乎为零 , 从而拒绝收益率 序列 tR 服从正态分布的原假设 . 3. 2 平稳性检验